2023年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場基礎(chǔ)知識》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測提升！

1、根據(jù)價(jià)格運(yùn)行的方向，價(jià)格趨勢包括（）?！径噙x題】

A.上升趨勢

B.下降趨勢

C.水平趨勢

D.反轉(zhuǎn)趨勢

正確答案:A、B、C

答案解析:價(jià)格趨勢是指價(jià)格運(yùn)行的方向，價(jià)格的運(yùn)動方向包括上升趨勢、下降趨勢和水平趨勢。

2、在期貨市場上，套期保值者是為了實(shí)物交割，投機(jī)者是為了獲得風(fēng)險(xiǎn)收益。( )【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:在期貨市場上，套期保值者是為了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，投機(jī)者是為了獲得風(fēng)險(xiǎn)收益。

3、期貨市場的套期保值是將市場價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給了（）?！締芜x題】

A.套期保值者

B.生產(chǎn)經(jīng)營者

C.期貨交易所

D.期貨投機(jī)者

正確答案:D

答案解析:生產(chǎn)者通過套期保值來規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，但套期保值并不是消滅風(fēng)險(xiǎn)，而只是將其轉(zhuǎn)移出去，轉(zhuǎn)移出去的風(fēng)險(xiǎn)需要有相應(yīng)的承擔(dān)者，期貨投機(jī)者正是期貨市場風(fēng)險(xiǎn)的承擔(dān)者。

4、某投資者以55美分/蒲式耳的價(jià)格賣出執(zhí)行價(jià)格為1025美分/蒲式耳的小麥期貨看漲期權(quán)，則其損益平衡點(diǎn)為（）美分/蒲式耳。（不計(jì)交易費(fèi)用）【客觀案例題】

A.1075

B.1080

C.970

D.1025

正確答案:B

答案解析:賣出看漲期權(quán)的損益平衡點(diǎn)是：執(zhí)行價(jià)格+權(quán)利金=1025+55=1080（美分/蒲式耳）。

5、期權(quán)買方可以行權(quán)，也可以不行權(quán)，但期權(quán)賣方無論市場情況如何不利，一旦買方提出要行權(quán)，則負(fù)有履行期權(quán)合約規(guī)定之義務(wù)。( )【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:A

答案解析:在期貨交易中，買賣雙方擁有有對等的權(quán)利和義務(wù)。與此不同，期權(quán)交易中的買賣雙方權(quán)利和義務(wù)不對等。

6、期貨交易實(shí)行的結(jié)算方式是（）。【單選題】

A.一次性結(jié)清

B.貨到付款

C.分期付款

D.當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算

正確答案:D

答案解析:期貨交易實(shí)行當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算制度。結(jié)算部門在每日交易結(jié)束后，按當(dāng)日結(jié)算價(jià)對交易者結(jié)算所有合約的盈虧、交易保證金及手續(xù)費(fèi)、稅金等費(fèi)用。

7、下列關(guān)于投機(jī)者操作的說法，正確的有（）。【多選題】

A.使用止損指令時(shí)，止損價(jià)格應(yīng)和當(dāng)時(shí)市場價(jià)格越接近越好

B.當(dāng)投機(jī)者的損失已經(jīng)達(dá)到事先確定的數(shù)額時(shí)，應(yīng)及時(shí)對沖

C.合理運(yùn)用止損指令，可以限制損失、滾動利潤

D.如果行情變動有利，應(yīng)立即平倉獲利

正確答案:B、C

答案解析:止損單中的價(jià)格不能太接近于當(dāng)時(shí)的市場價(jià)格，以免價(jià)格稍有波動就不得不平倉；在行情變動有利時(shí)，不必急于平倉獲利，而盡量延長擁有持倉的時(shí)間，充分獲取市場有利變動產(chǎn)生的利潤。選項(xiàng)BC正確。

8、下列屬于正向市場的是（）?！径噙x題】

A.期貨價(jià)格高于現(xiàn)貨價(jià)格時(shí)，基差為負(fù)值

B.現(xiàn)貨價(jià)格高于期貨價(jià)格時(shí)，基差為正值

C.遠(yuǎn)月期貨價(jià)格高出近月期貨價(jià)格

D.預(yù)計(jì)將來該商品的供給會大幅度增加，導(dǎo)致期貨價(jià)格大幅度下降，低于現(xiàn)貨價(jià)格，基差為正值

正確答案:A、C

答案解析:當(dāng)期貨價(jià)格高于現(xiàn)貨價(jià)格或者遠(yuǎn)期期貨合約價(jià)格高于近期期貨合約價(jià)格時(shí)，這種市場狀態(tài)稱為正向市場，此時(shí)基差為負(fù)值。選項(xiàng)AC正確。

9、關(guān)于交割等級，以下表述錯(cuò)誤的是（）。【單選題】

A.交割等級是由期貨交易所統(tǒng)一規(guī)定的、準(zhǔn)許在交易所上市交易的合約標(biāo)的物的質(zhì)量等級

B.在進(jìn)行期貨交易時(shí)，交易雙方無須對標(biāo)的物的質(zhì)量等級進(jìn)行協(xié)商，發(fā)生實(shí)物交割時(shí)按交易所期貨合約規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)質(zhì)量等級進(jìn)行交割

C.替代品的質(zhì)量等級和品種，一般由買賣雙方自由決定

D.用替代品進(jìn)行實(shí)物交割時(shí)，價(jià)格需要升貼水

正確答案:C

答案解析:期貨交易所統(tǒng)一規(guī)定替代品的質(zhì)量等級和品種。選項(xiàng)C不正確。

10、以下關(guān)于利率期貨的說法錯(cuò)誤的是（）。【單選題】

A.短期利率期貨的標(biāo)主要是期限在1年內(nèi)（含1年）的短期利率

B.利率期貨均采用現(xiàn)金交割

C.利率期貨可以分為短期利率期貨和中長期利率期貨

D.利率期貨的標(biāo)的資產(chǎn)是利率和債券類產(chǎn)品

正確答案:B

答案解析:利率期貨是以利率和債券類產(chǎn)品為合約標(biāo)的的期貨品種。根據(jù)利率期貨合約標(biāo)的期限不同，利率期貨分為短期利率期貨和中長期利率期貨兩類。短期利率期貨的交易標(biāo)的主要是期限在1年內(nèi)（含1年）的短期利率，中長期利率期貨的交易標(biāo)的主要是期限在1年以上的中長期國債。其中，短期利率期貨品種一般采用現(xiàn)金交割，中長期利率期貨品種一般采用實(shí)物交割。選項(xiàng)B說法錯(cuò)誤。