2025年證券從業(yè)資格考試《金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)》考試共100題，分為選擇題和組合型選擇題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測(cè)提升！

1、中小非金融企業(yè)集合票據(jù)的特點(diǎn)有：分別負(fù)債、集合發(fā)行；發(fā)行期限靈活；引入信用增進(jìn)機(jī)制?！九袛囝}】

A.正確

B. 錯(cuò)誤

正確答案:A

答案解析:中小非金融企業(yè)集合票據(jù)的特點(diǎn)：（1）分別負(fù)債、集合發(fā)行。（2）發(fā)行期限靈活。（3）引入信用增進(jìn)機(jī)制。

2、由證券交易所組織的集中交易市場(chǎng)，有固定的交易場(chǎng)所和交易活動(dòng)時(shí)間的是（）。 【多選題】

A.場(chǎng)內(nèi)交易市場(chǎng)

B.證券交易所市場(chǎng) 

C.集中交易市場(chǎng) 

D.場(chǎng)外交易市場(chǎng)

正確答案:A、B、C

答案解析:選項(xiàng)ABC正確：由證券交易所組織的集中交易市場(chǎng)，有固定的交易場(chǎng)所和交易活動(dòng)時(shí)間的是場(chǎng)內(nèi)交易市場(chǎng)（A正確），又稱為證券交易所市場(chǎng)（B正確）或集中交易市場(chǎng)（C正確）。

3、下列關(guān)于金融期權(quán)主要風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)的計(jì)算公式錯(cuò)誤的是（）?！締芜x題】

A.Delta=期權(quán)價(jià)格變化/期權(quán)標(biāo)的證券價(jià)格變化

B.Theta=期權(quán)價(jià)值變化/到期時(shí)間變化

C.Vega=期權(quán)價(jià)值變化/風(fēng)險(xiǎn)利率的變化

D.Rho=期權(quán)價(jià)格的變化/無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率的變化

正確答案:C

答案解析:選項(xiàng)C說(shuō)法錯(cuò)誤：Vega值反映合約標(biāo)的證券價(jià)格波動(dòng)率變化對(duì)期權(quán)價(jià)值的影響程度。Vega=期權(quán)價(jià)值變化/波動(dòng)率的變化；選項(xiàng)A說(shuō)法正確：Delta值反映期權(quán)標(biāo)的證券價(jià)格變化對(duì)期權(quán)價(jià)格的影響程度。Delta=期權(quán)價(jià)格變化/期權(quán)標(biāo)的證券價(jià)格變化；選項(xiàng)B說(shuō)法正確：Theta值反映到期時(shí)間變化對(duì)期權(quán)價(jià)值的影響程度。Theta=期權(quán)價(jià)值變化/到期時(shí)間變化；選項(xiàng)D說(shuō)法正確：Rho值反映無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率變化對(duì)期權(quán)價(jià)格的影響程度。Rho=期權(quán)價(jià)格的變化/無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率的變化。

4、交易者之所以買入認(rèn)購(gòu)期權(quán)，是因?yàn)樗A(yù)期基礎(chǔ)金融工具的價(jià)格在合約期限內(nèi)將會(huì)下跌。如果判斷正確，按行權(quán)價(jià)格買入該項(xiàng)金融工具并以市價(jià)賣出，可賺取市價(jià)與行權(quán)價(jià)格之間的差額；如果判斷失誤，則放棄行權(quán)，僅損失期權(quán)費(fèi)?！九袛囝}】

A.正確

B. 錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:認(rèn)購(gòu)期權(quán)也稱為看漲期權(quán)，指期權(quán)的買方具有在約定期限內(nèi)（或合約到期日）按行權(quán)價(jià)格（也稱為敲定價(jià)格或執(zhí)行價(jià)格）向期權(quán)的賣方買入一定數(shù)量標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利。交易者之所以買入認(rèn)購(gòu)期權(quán)，是因?yàn)樗A(yù)期基礎(chǔ)金融工具的價(jià)格在合約期限內(nèi)將會(huì)上漲。如果判斷正確，按行權(quán)價(jià)格買入該項(xiàng)金融工具并以市價(jià)賣出，可賺取市價(jià)與行權(quán)價(jià)格之間的差額;如果判斷失誤，則放棄行權(quán)，僅損失期權(quán)費(fèi)。

5、金融衍生工具的迅猛發(fā)展以及大宗商品交易金融化程度的提高，也為越來(lái)越多的機(jī)構(gòu)和個(gè)人提供了資源配置的平臺(tái)，金融衍生工具市場(chǎng)也相應(yīng)地具備了資源配置的功能，從而在一定程度上滿足了投資者對(duì)于規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)以及個(gè)性化、分散化、多元化的資源配置的需求?！九袛囝}】

A.正確

B. 錯(cuò)誤

正確答案:A

答案解析:金融衍生工具的迅猛發(fā)展以及大宗商品交易金融化程度的提高，也為越來(lái)越多的機(jī)構(gòu)和個(gè)人提供了資源配置的平臺(tái)，金融衍生工具市場(chǎng)也相應(yīng)地具備了資源配置的功能，從而在一定程度上滿足了投資者對(duì)于規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)以及個(gè)性化、分散化、多元化的資源配置的需求。

6、根據(jù)委托訂單的數(shù)量，委托指令包括（）。 【多選題】

A.整數(shù)委托

B.零數(shù)委托

C.買進(jìn)委托

D.賣出委托

正確答案:A、B

答案解析:選項(xiàng)AB正確：根據(jù)委托訂單數(shù)量，委托指令包括整數(shù)委托（A正確）和零數(shù)委托（B正確）；根據(jù)買賣證券的方向，委托指令有買進(jìn)委托和賣出委托。

7、證券公司一旦成為證券交易所會(huì)員，便自動(dòng)取得了交易席位。 【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:還要經(jīng)過(guò)申請(qǐng)批準(zhǔn)程序，只有經(jīng)證券交易所會(huì)員部審核批準(zhǔn)，會(huì)員繳納席位費(fèi)后，證券交易所才為其安排席位開(kāi)通和使用事宜。

8、在美國(guó)，住房抵押貸款的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為（）?！締芜x題】

A.10%

B.20%

C.30%

D.50%

正確答案:D

答案解析:選項(xiàng)D正確：一般而言，資產(chǎn)證券化產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重比基礎(chǔ)資產(chǎn)本身的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重低得多。比如，在美國(guó)，住房抵押貸款的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為50%，而由聯(lián)邦國(guó)民住房貸款協(xié)會(huì)發(fā)行的以住房抵押貸款為支持的過(guò)手證券卻只有20%的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，金融機(jī)構(gòu)持有這類投資工具可以大大節(jié)省為滿足資本充足率要求所需要的資本金，從而可以擴(kuò)大投資規(guī)模，提高資本收益率。

9、在金融期權(quán)的主要風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)中，（）與認(rèn)購(gòu)、認(rèn)沽期權(quán)價(jià)值均為正相關(guān)關(guān)系?！径噙x題】

A.標(biāo)的證券價(jià)格

B.到期期限

C.波動(dòng)率

D.市場(chǎng)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率

正確答案:B、C

答案解析:選項(xiàng)BC正確：Theta值反映到期時(shí)間變化對(duì)期權(quán)價(jià)值的影響程度。Theta=期權(quán)價(jià)值變化/到期時(shí)間變化。到期期限與認(rèn)購(gòu)、認(rèn)沽期權(quán)價(jià)值均為正相關(guān)關(guān)系。Vega值反映合約標(biāo)的證券價(jià)格波動(dòng)率變化對(duì)期權(quán)價(jià)值的影響程度。Vega=期權(quán)價(jià)值變化/波動(dòng)率的變化。波動(dòng)率與認(rèn)購(gòu)、認(rèn)沽期權(quán)價(jià)值均為正相關(guān)關(guān)系。

10、地方政府債券按資金用途和償還資金來(lái)源不同，通?？梢苑譃橐话銈ㄆ胀▊┖蛯ｍ?xiàng)債券（收入債券）。【判斷題】

A.正確

B. 錯(cuò)誤

正確答案:A

答案解析:地方政府債券按資金用途和償還資金來(lái)源不同，通?？梢苑譃橐话銈ㄆ胀▊┖蛯ｍ?xiàng)債券（收入債券）。