2025年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測(cè)提升！

1、期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格又稱(chēng)（）?！径噙x題】

A.履約價(jià)格

B.敲定價(jià)格

C.交付價(jià)格

D.行權(quán)價(jià)格

正確答案:A、B、D

答案解析:執(zhí)行價(jià)格又稱(chēng)為履約價(jià)格、敲定價(jià)格、行權(quán)價(jià)格,是期權(quán)合約中約定的、買(mǎi)方行使權(quán)利時(shí)購(gòu)買(mǎi)或出售標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格。選項(xiàng)ABD正確。

2、（）的成立，標(biāo)志著中國(guó)期貨行業(yè)自律管理組織的誕生。【單選題】

A.期貨交易所

B.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

C.國(guó)九條的出臺(tái)

D.保證金制度的實(shí)行

正確答案:B

答案解析:2000年12月，中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)成立，標(biāo)志著中國(guó)期貨行業(yè)自律管理組織的誕生，從而將新的自律機(jī)制引入監(jiān)管體系。選項(xiàng)B正確。

3、我國(guó)實(shí)行會(huì)員制的期貨交易所有（）?！径噙x題】

A.大連商品交易所

B.鄭州商品交易所

C.上海期貨交易所

D.中國(guó)金融期貨交易所

正確答案:A、B、C

答案解析:中國(guó)金融期貨交易所是公司制期貨交易所。上海期貨交易所、鄭州商品交易所和大連商品交易所實(shí)行會(huì)員制。選項(xiàng)ABC正確。

4、當(dāng)某滬深300年指數(shù)期貨為4000點(diǎn)時(shí)，其合約價(jià)值為（）元?！締芜x題】

A.120000

B.20000

C.1200000

D.4000

正確答案:C

答案解析:合約價(jià)值，是指每手期貨合約代表的標(biāo)的物的價(jià)值。如滬深300指數(shù)期貨的合約價(jià)值為“300元×滬深300指數(shù)期貨的點(diǎn)數(shù)”（其中300元為滬深300指數(shù)期貨的合約乘數(shù)）。因此合約價(jià)值為：300元/點(diǎn)×4000點(diǎn)=1200000元。

5、（）12月，芝加哥商業(yè)交易所（CME）國(guó)際貨幣市場(chǎng)（IMM）推出3個(gè)月期的歐洲美元期貨合約，該品種率先實(shí)行現(xiàn)金交割?！締芜x題】

A.1975

B.1981

C.1976

D.1983

正確答案:B

答案解析:1981年12月，芝加哥商業(yè)交易所（CME）國(guó)際貨幣市場(chǎng)（IMM）推出3個(gè)月期的歐洲美元期貨合約，該品種率先實(shí)行現(xiàn)金交割。

6、會(huì)員制和公司制期貨交易所都要接受期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的管理和監(jiān)督。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:A

答案解析:會(huì)員制和公司制期貨交易所都要接受期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的管理和監(jiān)督。

7、中國(guó)期貨市場(chǎng)監(jiān)控中心依照有關(guān)規(guī)定對(duì)保證金安全實(shí)施監(jiān)控，進(jìn)行每日稽核，發(fā)現(xiàn)問(wèn)題應(yīng)立即報(bào)告財(cái)政部。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:中國(guó)期貨市場(chǎng)監(jiān)控中心依照有關(guān)規(guī)定對(duì)保證金安全實(shí)施監(jiān)控，進(jìn)行每日稽核，發(fā)現(xiàn)問(wèn)題應(yīng)立即報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)。

8、當(dāng)實(shí)際期指低于無(wú)套利區(qū)間的下界時(shí)，以下操作能夠獲利的是（）。【單選題】

A.正向套利

B.反向套利

C.同時(shí)買(mǎi)進(jìn)現(xiàn)貨和期貨

D.同時(shí)賣(mài)出現(xiàn)貨和期貨

正確答案:B

答案解析:只有當(dāng)實(shí)際的期指高于上界時(shí)，正向套利才能夠獲利；反之，只有當(dāng)實(shí)際期指低于下界時(shí)，反向套利才能夠獲利。選項(xiàng)B正確。

9、某投資公司根據(jù)市場(chǎng)利率走勢(shì)的分析，認(rèn)為一個(gè)月后的3個(gè)月期市場(chǎng)利率將會(huì)下跌，該公司決定用遠(yuǎn)期利率協(xié)議進(jìn)行投資交易。其操作為以0.62%的價(jià)格賣(mài)出名義本金5000萬(wàn)美元的1×4的遠(yuǎn)期利率協(xié)議，協(xié)議期限91天，參照利率為L(zhǎng)ibor。假定一個(gè)月后，Libor下跌為0.53%，按此計(jì)算結(jié)算金，該投資公司將在這筆遠(yuǎn)期利率協(xié)議中獲利（）美元?！締芜x題】

A.11359.78

B.12327.51

C.11528.19

D.12519.27

正確答案:A

答案解析:投資公司賣(mài)出遠(yuǎn)期利率協(xié)議，當(dāng)參考利率下跌，獲得利息差額收益，即： 結(jié)算金=[5000萬(wàn)美元×（0.62%-0.53%）×91/360]/（1+0.53%×91/360）=11359.78美元。（選項(xiàng)A正確）公式為：結(jié)算金=[（協(xié)議利率-參照利率）×協(xié)議本金×D/360]/（1+參照利率×D/360）

10、根據(jù)確定具體時(shí)點(diǎn)的實(shí)際交易價(jià)格的權(quán)利歸屬劃分，若確定交易時(shí)間的權(quán)利屬于買(mǎi)方，則稱(chēng)為（）。【單選題】

A.買(mǎi)方叫價(jià)交易

B.賣(mài)方叫價(jià)交易

C.贏利方叫價(jià)交易

D.虧損方叫價(jià)交易

正確答案:A

答案解析:根據(jù)確定具體時(shí)點(diǎn)的實(shí)際交易價(jià)格的權(quán)利歸屬劃分，點(diǎn)價(jià)交易可分為買(mǎi)方叫價(jià)交易和賣(mài)方叫價(jià)交易。如果確定交易時(shí)間的權(quán)利屬于買(mǎi)方稱(chēng)為買(mǎi)方叫價(jià)交易；若該權(quán)利屬于賣(mài)方的則為賣(mài)方叫價(jià)交易。