2025年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測(cè)提升！

1、下列屬于基差走強(qiáng)的情形有（）。【多選題】

A.基差從-100元噸變?yōu)?0元/噸

B.基差從-100元/噸變力-80元/噸

C.基差從-100元/噸變?yōu)?120元/噸

D.基差從-100元/噸變?yōu)?00元/噸

正確答案:A、B、D

答案解析:基差走強(qiáng)有三種情形：（1）基差從負(fù)值或者零變?yōu)檎担唬?）基差為負(fù)值，絕對(duì)值越來越??；（3）基差為正值，絕對(duì)值越來越大。選項(xiàng)ABD為基差走強(qiáng)。

2、關(guān)于外匯掉期交易的種類，以下不屬于外匯掉期交易的是（）。【單選題】

A.隔夜掉期

B.即期對(duì)遠(yuǎn)期掉期

C.即期對(duì)期貨掉期

D.遠(yuǎn)期對(duì)遠(yuǎn)期掉期

正確答案:C

答案解析:在實(shí)務(wù)交易中，根據(jù)起息日不同，外匯掉期交易的形式包括即期對(duì)遠(yuǎn)期的掉期交易、遠(yuǎn)期對(duì)遠(yuǎn)期的掉期交易和隔夜掉期交易。選項(xiàng)C不屬于。

3、滬深300股指期權(quán)仿真交易合約的合約標(biāo)的是滬深300股指期貨。( )【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:滬深300股指期權(quán)仿真交易合約的合約標(biāo)的是滬深300股指，而不是滬深300股指期貨。注意股指期權(quán)和股指期貨期權(quán)的區(qū)別。

4、下列關(guān)于商品期貨合約交易單位的說法，正確的有（）?！径噙x題】

A.商品的市場(chǎng)規(guī)模較大，交易單位應(yīng)該較大

B.商品的市場(chǎng)規(guī)模較大，交易單位應(yīng)該較小

C.交易者的資金規(guī)模較大，交易單位應(yīng)該較大

D.交易者的資金規(guī)模較大，交易單位應(yīng)該較小

正確答案:A、C

答案解析:一般商品的市場(chǎng)規(guī)模較大，交易者的資金規(guī)模較大，期貨交易所中愿意參與該期貨交易的會(huì)員單位較多，則該合約的交易單位就可以設(shè)計(jì)得大一些；反之則小一些。選項(xiàng)AC正確。

5、4月18日，5月份玉米期貨價(jià)格為1750元/噸，7月份玉米期貨價(jià)格為1800元/噸，9月份玉米期貨價(jià)格為1830元/噸，該市場(chǎng)為（）?！締芜x題】

A.熊市 

B.牛市

C.反向市場(chǎng)

D.正向市場(chǎng)  

正確答案:D

答案解析:期貨價(jià)格高于現(xiàn)貨價(jià)格或者遠(yuǎn)期期貨合約價(jià)格高于近期期貨合約價(jià)格，為正向市場(chǎng)?，F(xiàn)貨價(jià)格高于期貨價(jià)格或者近期期貨合約價(jià)格高于遠(yuǎn)期期貨合約價(jià)格，為反向市場(chǎng)。因此，該市場(chǎng)屬于正向市場(chǎng)。選項(xiàng)D正確。

6、利用利率期貨進(jìn)行賣出套期保值，主要是擔(dān)心（）。【單選題】

A.市場(chǎng)利率會(huì)上升

B.市場(chǎng)利率會(huì)下跌

C.市場(chǎng)利率波動(dòng)變大

D.市場(chǎng)利率波動(dòng)變小

正確答案:A

答案解析:市場(chǎng)利率上升，則以利率類標(biāo)的資產(chǎn)的利率期貨合約價(jià)格會(huì)下跌。則利率期貨賣出套期保值是通過期貨市場(chǎng)開倉(cāng)賣出利率期貨合約，以期在現(xiàn)貨和期貨兩個(gè)市場(chǎng)建立盈虧沖抵機(jī)制，規(guī)避市場(chǎng)利率上升的風(fēng)險(xiǎn)。選項(xiàng)A正確。

7、持倉(cāng)限額制度是指交易所規(guī)定會(huì)員或客戶可以持有的，按雙邊計(jì)算的某一合約投機(jī)頭寸的最大數(shù)額。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:持倉(cāng)限額制度是指交易所規(guī)定會(huì)員或客戶可以持有的，按單邊計(jì)算的某一合約投機(jī)頭寸的最大數(shù)額。

8、基差貿(mào)易的操作方式是（）?！締芜x題】

A.合作套保

B.點(diǎn)價(jià)+套期保值

C.保險(xiǎn)+期貨

D.現(xiàn)貨+升貼水

正確答案:B

答案解析:“點(diǎn)價(jià)+套期保值”的操作方式，可以降低套期保值中的基差變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，被稱為基差交易（貿(mào)易）。選項(xiàng)B正確。

9、下列關(guān)于期貨投機(jī)的說法，正確的有（）?！径噙x題】

A.投機(jī)者按持有頭寸方向來劃分，可分為機(jī)構(gòu)投資者和個(gè)人投資者

B.投機(jī)者為套期保值者提供了更多的交易機(jī)會(huì)

C.一定會(huì)增加價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

D.期貨投機(jī)者承擔(dān)了套期保值者希望轉(zhuǎn)移的風(fēng)險(xiǎn)

正確答案:B、D

答案解析:投機(jī)者按持有頭寸方向來劃分，可分為多頭投機(jī)者和空頭投機(jī)者；適度的投機(jī)能夠減緩價(jià)格波動(dòng)。選項(xiàng)BD正確。

10、某白糖期貨合約在某一交易時(shí)刻價(jià)格為5866元/噸，上一交易日收盤價(jià)為5851元/噸，結(jié)算價(jià)為5865元/噸，則此時(shí)刻的漲跌為（）元/噸?！締芜x題】

A.+1

B.+15

C.+4

D.-4

正確答案:A

答案解析:漲跌是指某交易日某一期貨合約交易期間的最新價(jià)與上一交易日結(jié)算價(jià)之差。則其漲跌為：5866-5865=1元/噸。選項(xiàng)A正確。