2022年期貨從業(yè)資格考試《期貨投資分析》考試共100題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編每天為您準(zhǔn)備了5道每日一練題目（附答案解析），一步一步陪你備考，每一次練習(xí)的成功，都會(huì)淋漓盡致的反映在分?jǐn)?shù)上。一起加油前行。

1、通常情況下，場(chǎng)外交易的金融衍生品的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)低于場(chǎng)內(nèi)交易的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:通常情況下，場(chǎng)外交易的金融衍生品的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)高于場(chǎng)內(nèi)交易的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。其根本原因，在于場(chǎng)外交易的金融衍生品非標(biāo)準(zhǔn)化特征。

2、在基差交易中，點(diǎn)價(jià)的原則包括（）。【多選題】

A.所點(diǎn)價(jià)格具有壟斷性

B.市場(chǎng)的流動(dòng)性好

C.所點(diǎn)價(jià)格不具有操控性

D.方便交易雙方套期保值盤的平倉(cāng)出場(chǎng)

正確答案:B、C、D

答案解析:點(diǎn)價(jià)模式有很多種，總的原則是所點(diǎn)價(jià)格不得具有壟斷性或操控性，市場(chǎng)的流動(dòng)性要好，方便交易雙方套期保值盤的平倉(cāng)出場(chǎng)。

3、產(chǎn)品的兩個(gè)結(jié)算日之間相隔越遠(yuǎn)，風(fēng)險(xiǎn)因子的變化就越小，敏感性分析的準(zhǔn)確性也就越高。( )【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:如果產(chǎn)品的兩個(gè)結(jié)算日之間相隔較遠(yuǎn)的話，風(fēng)險(xiǎn)因子的變化就可能比較大，那么敏感性分析的準(zhǔn)確性就比較差了。

4、美國(guó)某公司從德國(guó)進(jìn)口價(jià)值為1000萬歐元的商品，2個(gè)月后以歐元支付貨款，當(dāng)美元的即期匯率為1.0890，期貨價(jià)格為1.1020，該公司擔(dān)心（）?！締芜x題】

A.歐元貶值，應(yīng)做歐元期貨的多頭套期保值

B.歐元升值，應(yīng)做歐元期貨的空頭套期保值

C.歐元升值，應(yīng)做歐元期貨的多頭套期保值

D.歐元貶值，應(yīng)做歐元期貨的空頭套期保值

正確答案:C

答案解析:進(jìn)口型企業(yè)進(jìn)口產(chǎn)品、設(shè)備支付外幣時(shí)，將面臨本幣貶值或外幣升值的風(fēng)險(xiǎn)。該公司2個(gè)月后要支付1000萬歐元的價(jià)款，擔(dān)心未來歐元會(huì)上漲，從而需要更多的美元來?yè)Q取歐元。為了避免外匯風(fēng)險(xiǎn)，該公司應(yīng)該進(jìn)行歐元期貨的多頭套期保值。選項(xiàng)C正確。

5、根據(jù)模型的檢驗(yàn)結(jié)果，表明（）?！究陀^案例題】

A.回歸系數(shù)的顯著性高

B.回歸方程的擬合程度高

C.回歸模型線性關(guān)系顯著

D.回歸結(jié)果不太滿意

正確答案:A、B、C

答案解析:變量X的回歸系數(shù)檢驗(yàn)的P值為0，表明回歸系數(shù)顯著，美元指數(shù)對(duì)布倫特原油期貨標(biāo)牌價(jià)具有顯著的影響；選項(xiàng)A正確；可決系數(shù)和調(diào)整的等于0.917，說明所建立的一元線性回歸模型整體上對(duì)樣本數(shù)據(jù)擬合效果較好；選項(xiàng)B正確；對(duì)整個(gè)模型的F檢驗(yàn)的P值為0，說明回歸模型線性關(guān)系顯著。選項(xiàng)C正確。