2021年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場基礎(chǔ)知識》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測提升！

1、利用期貨市場和現(xiàn)貨市場之間的價(jià)差進(jìn)行的套利行為，稱為跨期套利。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:利用期貨市場和現(xiàn)貨市場之間的不合理價(jià)差進(jìn)行反向交易而獲利，稱為“期現(xiàn)”套利?？缙谔桌侵冈谕粋€(gè)市場（交易所）同時(shí)買入、賣出同一期貨品種的不同交割月份的期貨合約，以期在有利時(shí)機(jī)同時(shí)將這些期貨合約對沖平倉獲利。

2、中國金融期貨交易所的國債期貨與股指期貨都是采取現(xiàn)金交割方式。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:中金所的國債期貨品種主要是中長期國債期貨，采用實(shí)物交割。而股指期貨合約的交割采用現(xiàn)金交割。

3、買進(jìn)看漲期權(quán)的運(yùn)用場合不包括（）?！締芜x題】

A.標(biāo)的物市場處于熊市

B.預(yù)期后市上漲

C.隱含價(jià)格波動(dòng)率低

D.市場波動(dòng)率正在擴(kuò)大

正確答案:A

答案解析:買進(jìn)看漲期權(quán)，標(biāo)的物市場狀態(tài)（1）牛市；（2）預(yù)期后市上漲；（3）價(jià)格見底，市場波動(dòng)率正在擴(kuò)大，或隱含價(jià)格波動(dòng)率低。

4、當(dāng)看漲期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于當(dāng)時(shí)的標(biāo)的物價(jià)格時(shí)，該期權(quán)為（）?！締芜x題】

A.實(shí)值期權(quán)

B.深度實(shí)值期權(quán)

C.虛值期權(quán)

D.深度虛值期權(quán)

正確答案:D

答案解析:看漲期權(quán)內(nèi)涵價(jià)值=標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格-執(zhí)行價(jià)格，當(dāng)執(zhí)行價(jià)格高于標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格時(shí)為虛值期權(quán)。當(dāng)看漲期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于標(biāo)的物的市場價(jià)格，期權(quán)為深度虛值期權(quán)。

5、持有外匯負(fù)債的投資者，為防止未來償付時(shí)該貨幣升值，可在外匯期貨市場做空頭套期保值。( )【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:外匯負(fù)債者擔(dān)心未來貨幣升值，應(yīng)對外匯期貨買入套期保值。

6、在股指期貨交易中，股票指數(shù)期貨合約的價(jià)值是用相關(guān)標(biāo)的指數(shù)的點(diǎn)數(shù)（）來計(jì)算?！締芜x題】

A.乘以100

B.乘以100%

C.乘以合約乘數(shù)

D.除以合約乘數(shù)

正確答案:C

答案解析:股票指數(shù)期貨合約的價(jià)值是用相關(guān)標(biāo)的指數(shù)的點(diǎn)數(shù)乘以乘數(shù)來計(jì)算。如滬深300指數(shù)期貨的合約價(jià)值為“300元×滬深300指數(shù)”（其中300元為滬深300指數(shù)期貨的合約乘數(shù)）。

7、即使沒有外匯現(xiàn)貨，也能在外匯現(xiàn)貨交易中建立空頭頭寸。( )【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:A

答案解析:外匯現(xiàn)貨交易是對外匯的買賣，成交后交易雙方于當(dāng)天或兩個(gè)交易日內(nèi)辦理交割手續(xù)的一種交易行為，通過銀行間或者是做市商進(jìn)行交易。投資者不具有外匯現(xiàn)貨，也能在外匯現(xiàn)貨交易中建立空頭頭寸。

8、互換交易可以看成是一系列遠(yuǎn)期交易與期貨交易的組合。( )【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:互換只與遠(yuǎn)期交易有關(guān)，與期貨無關(guān)。在大多數(shù)情況下，由于互換雙方會(huì)約定在未來多次交換現(xiàn)金流，因此互換可以看作是一系列遠(yuǎn)期的組合。

9、假設(shè)當(dāng)前在紐約市場歐元兌美元的報(bào)價(jià)是1.2985～1.2988，那么當(dāng)歐洲市場的報(bào)價(jià)為（）時(shí)，兩個(gè)市場間存在套匯機(jī)會(huì)。【多選題】

A.1.2986～1.2989

B.1.2988～1.2990

C.1.2983～1.2984

D.1.2989～1.2991

正確答案:C、D

答案解析:套利需要兩個(gè)市場之間存在價(jià)差，買入價(jià)與賣出價(jià)之間無任何交集。在無套利區(qū)間之外，因此報(bào)價(jià)應(yīng)在1.2985～1.2988區(qū)間之外，選項(xiàng)CD符合題意。

10、會(huì)員制期貨交易所設(shè)立的專業(yè)委員會(huì)一般由（）?！締芜x題】

A.會(huì)員大會(huì)提議，經(jīng)理事會(huì)同意設(shè)立

B.理事長提議，經(jīng)理事會(huì)同意設(shè)立

C.理事長提議，總經(jīng)理同意設(shè)立

D.總經(jīng)理提議，理事長同意設(shè)立

正確答案:B

答案解析:會(huì)員制期貨交易所設(shè)立的專業(yè)委員會(huì)一般由理事長提議，經(jīng)理事會(huì)同意設(shè)立。