2022年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測(cè)提升！

1、用于尋找最便宜可交割券(CTD)的方法是（）?！締芜x題】

A.計(jì)算隱含回購(gòu)利率

B.計(jì)算全價(jià)

C.計(jì)算市場(chǎng)期限結(jié)構(gòu)

D.計(jì)算遠(yuǎn)期價(jià)格

正確答案:A

答案解析:最便宜可交割國(guó)債一般用隱含回購(gòu)利率來(lái)衡量。隱含回購(gòu)利率越高的國(guó)債價(jià)格越便宜。選項(xiàng)A正確。

2、期貨交易的目的包括（）?！径噙x題】

A.規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)

B.立即獲得商品所有權(quán)

C.獲得收益

D.在未來(lái)某一時(shí)間獲取商品

正確答案:A、C

答案解析:與現(xiàn)貨交易的目的不同，期貨交易的目的一般不是為了獲得商品本身，而是為了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)或者追求風(fēng)險(xiǎn)收益。

3、某套利者在1月15日同時(shí)賣出3月份小麥期貨合約并買入7月份小麥期貨合約，價(jià)格分別為488美分／蒲式耳和506美分／蒲式耳。假設(shè)到了2月15日，3月份和7月份合約價(jià)格變?yōu)?95美分／蒲式耳和515美分／蒲式耳，則平倉(cāng)后套利結(jié)果的盈虧情況是（）?！究陀^案例題】

A.盈利16美分／蒲式耳

B.虧損2美分／蒲式耳

C.盈利2美分／蒲式耳

D.虧損16美分／蒲式耳

正確答案:C

答案解析:3月份期貨合約：盈虧為488-495= -7美分/蒲式耳； 7月份期貨合約：盈虧為515-506=9美分/蒲式耳；套利者總盈利：9-7=2美分/蒲式耳。

4、套利者預(yù)期兩個(gè)相關(guān)期貨合約的價(jià)差將縮小，通過(guò)賣出其中價(jià)格較高的合約，同時(shí)買入價(jià)格較低的合約來(lái)進(jìn)行套利，這種套利屬于（）?！締芜x題】

A.買入套利

B.賣出套利

C.牛市套利

D.熊市套利

正確答案:B

答案解析:如果套利者預(yù)期兩個(gè)或兩個(gè)以上相關(guān)期貨合約的價(jià)差將縮小，套利者可通過(guò)賣出其中價(jià)格較高的合約，同時(shí)買人價(jià)格較低的合約進(jìn)行套利，我們稱這種套利為賣出套利。

5、某會(huì)員在4月1日開倉(cāng)買入大豆期貨合約40手，成交價(jià)為4000元/噸，同一天該會(huì)員平倉(cāng)賣出20手大豆合約，成交價(jià)為4030元/噸，當(dāng)日結(jié)算價(jià)為4040元/噸，交易保證金比例為5%。該會(huì)員上一交易日結(jié)算準(zhǔn)備金金額為1 100 000元，且未持有任何期貨合約。則該客戶的當(dāng)日結(jié)算準(zhǔn)備金余額是（不含手續(xù)費(fèi)、稅金等費(fèi)用）是（）。（大豆期貨10噸/手）【客觀案例題】

A.1400000元

B.2400500元

C.1123800元

D.1073600元

正確答案:D

答案解析:根據(jù)結(jié)算公式可得：當(dāng)日盈虧=（賣出成交價(jià)-當(dāng)日結(jié)算價(jià)）×賣出量+（當(dāng)日結(jié)算價(jià)-買入成交價(jià)）×買入量=（4030-4040）×20×10+（4040-4000）×40×10=14000（元）；當(dāng)日交易保證金=當(dāng)日結(jié)算價(jià)×當(dāng)日交易結(jié)束后的持倉(cāng)總量×交易保證金比例=4040×20×10×5%=40 400（元）；當(dāng)日結(jié)算準(zhǔn)備金余額=上一交易日結(jié)算準(zhǔn)備金余額+上一交易日交易保證金-當(dāng)日交易保證金+當(dāng)日盈虧=1 100 000+0-40400+14 000=1073600（元）。

6、當(dāng)基差不變時(shí)，（）可實(shí)現(xiàn)盈虧完全相抵，套期保值者得到完全保護(hù)?！径噙x題】

A.賣出套期保值

B.買入套期保值

C.正向市場(chǎng)賣出套期保值

D.反向市場(chǎng)買入套期保值

正確答案:A、B、C、D

答案解析:當(dāng)基差不變時(shí)，買入套期保值和賣出套期保值都可以達(dá)到盈虧平衡。選項(xiàng)ABCD正確。

7、下列屬于反轉(zhuǎn)突破形態(tài)的有（）。【多選題】

A.雙重底

B.三角形

C.頭肩頂

D.圓弧頂

正確答案:A、C、D

答案解析:比較典型的反轉(zhuǎn)形態(tài)有頭肩形、雙重頂（M頭）、雙重底（W底）、三重頂、三重底、圓弧頂、圓弧底、V形形態(tài)等。選項(xiàng)ACD正確。

8、3月中旬，某飼料廠預(yù)計(jì)兩個(gè)月后將需要玉米5000噸，決定利用玉米期貨進(jìn)行套期保值。該廠在7月份到期的玉米期貨合約上建倉(cāng)，成交價(jià)格為2060元/噸。此時(shí)玉米現(xiàn)貨價(jià)格為2000元/噸。至5月中旬，玉米期貨價(jià)格上漲至2190元/噸，玉米現(xiàn)貨價(jià)格為2080元/噸。該飼料廠按照現(xiàn)貨價(jià)格買入5000噸玉米，同時(shí)按照期貨價(jià)格將7月份玉米期貨合約對(duì)沖平倉(cāng)。則套期保值的結(jié)果為（ ）?！究陀^案例題】

A.基差不變，實(shí)現(xiàn)完全套期保值

B.基差走弱，不完全套期保值，存在凈盈利

C.基差走強(qiáng)，不完全套期保值，存在凈盈利

D.基差走強(qiáng)，不完全套期保值，存在凈虧損

正確答案:B

答案解析:該飼料廠未來(lái)需要買進(jìn)玉米，擔(dān)心未來(lái)價(jià)格上漲成本提高，進(jìn)行的是買入套期保值?；?現(xiàn)貨價(jià)格-期貨價(jià)格，則3月初基差為：2000-2060=-60元/噸；5月中旬基差為：2080-2190=-110元/噸； 3月到5月，基差走弱50元/噸；買入套期保值，基差走弱，則期貨和現(xiàn)貨兩個(gè)市場(chǎng)盈虧相抵后存在凈盈利，屬于不完全套期保值。選項(xiàng)B正確。

9、以下屬于中國(guó)金融期貨交易所的期貨品種的是（）。【單選題】

A.滬深300指數(shù)

B.融資融券

C.螺紋鋼

D.聚氯乙烯

正確答案:A

答案解析:中國(guó)金融期貨交易所上市品種有：滬深300股指期貨、上證50股指期貨、中證500股指期貨、5年期國(guó)債期貨、10年期國(guó)債期貨、2年期國(guó)債期貨。選項(xiàng)A正確。

10、牛市套利即買進(jìn)套利，而熊市套利即賣出套利。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:牛市套利與熊市套利，買進(jìn)套利與賣出套利，是各自相對(duì)應(yīng)的，并不等同。