2022年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測(cè)提升！

1、4月份，某空調(diào)廠預(yù)計(jì)7月份需要500噸陰極銅作為原料，當(dāng)時(shí)銅的現(xiàn)貨價(jià)格為53000元/噸，因目前倉(cāng)庫(kù)庫(kù)容不夠，無(wú)法現(xiàn)在購(gòu)進(jìn)。為了防止銅價(jià)上漲，決定在上海期貨交易所進(jìn)行銅套期保值期貨交易，當(dāng)年7月份銅期貨價(jià)格為53300元/噸。到了7月1日，銅價(jià)大幅度上漲，現(xiàn)貨銅價(jià)為56000元/噸，7月份銅期貨價(jià)格為56050元/噸。如果該廠在現(xiàn)貨市場(chǎng)購(gòu)進(jìn)500噸銅，同時(shí)將期貨合約平倉(cāng)，該廠銅的實(shí)際購(gòu)進(jìn)成本是（）。【客觀案例題】

A.53000元／噸

B.55750元／噸

C.53200元／噸

D.53250元／噸

正確答案:D

答案解析:該空調(diào)廠為防止銅價(jià)上漲，做的是買進(jìn)套期保值，即在期貨市場(chǎng)上買進(jìn)銅的期貨合約，后期平倉(cāng)賣出，則在期貨市場(chǎng)上盈利：56050-53300=2750元/噸；在現(xiàn)貨市場(chǎng)買入價(jià)是56000元/噸，則該廠銅的實(shí)際購(gòu)進(jìn)成本=56000-2750=53250元/噸。

2、某公司在6月20日預(yù)計(jì)將于9月10日收到2000萬(wàn)美元，該公司打算到時(shí)將其投資于3個(gè)月期的歐洲美元定期存款。6月20日的存款利率為6%，該公司擔(dān)心到9月10日時(shí)利率會(huì)下跌。于是以93.09的價(jià)格買進(jìn)CME的3個(gè)月歐洲美元期貨合約進(jìn)行套期保值(CME的3個(gè)月期歐洲美元期貨合約面值為100萬(wàn)美元)。假設(shè)9月10日時(shí)存款利率跌到5.15%，該公司以93.68的價(jià)格賣出3個(gè)月歐洲美元期貨合約。則下列說(shuō)法正確的有（）?！径噙x題】

A.該公司需要買入10份3個(gè)月歐洲美元利率期貨合約

B.該公司在期貨市場(chǎng)上獲利29500美元

C.該公司所得的利息收入為257500美元

D.該公司所得的利息收入為170000美元

正確答案:B、C

答案解析:市場(chǎng)利率與債券價(jià)格成反向關(guān)系，公司擔(dān)心利率下跌，則應(yīng)進(jìn)行買入套期保值。公司需購(gòu)買合約數(shù)=2000萬(wàn)/100萬(wàn)=20手；期貨市場(chǎng)上，公司盈虧為：（93.680-93.090）×100×20手×25美元/點(diǎn)=29500美元；現(xiàn)貨市場(chǎng)，該公司獲得的利息收入為2000萬(wàn)×5.15%×3/12=257500美元；（CME的3個(gè)月歐洲美元期貨合約面值為100萬(wàn)美元，1個(gè)基點(diǎn)是指數(shù)的1%，即0.01，代表的合約價(jià)值為1 000 000×0.01%×3/12=25美元）

3、期貨交易與期貨期權(quán)交易的不同之處在于（）?！径噙x題】

A.交易對(duì)象不同

B.買賣雙方的權(quán)利義務(wù)不同

C.保證金規(guī)定不同

D.盈虧特點(diǎn)不同

正確答案:A、B、C、D

答案解析:期貨與期權(quán)的區(qū)別主要有：（1）交易對(duì)象不同；（2）權(quán)利與義務(wù)的對(duì)稱性不同；（3）保證金制度不同；（4）盈虧特點(diǎn)不同；（5）了結(jié)方式不同。

4、以下國(guó)內(nèi)商品期貨選項(xiàng)中，屬于能源化工期貨的有（）。【多選題】

A.LLDPE

B.甲醇

C.棕櫚油

D.天然橡膠

正確答案:A、B

答案解析:LLDPE是線性低密度聚乙烯塑料。棕櫚油和天然橡膠都屬于農(nóng)產(chǎn)品范疇，不過(guò)它們經(jīng)工業(yè)加工后，生產(chǎn)出的生物柴油和橡膠制品屬于能源化工品。

5、滬深300指數(shù)期貨合約的合約月份有（）合約?！径噙x題】

A.當(dāng)月

B.隨后兩個(gè)季月

C.下月

D.隨后一個(gè)季月

正確答案:A、B、C

答案解析:滬深300指數(shù)期貨合約的合約月份為當(dāng)月、下月及隨后兩個(gè)季月，共4個(gè)月份合約。

6、在我國(guó)，客戶可以通過(guò)（）向期貨公司下達(dá)交易指令。【多選題】

A.書面

B.互聯(lián)網(wǎng)

C.電話

D.短信

正確答案:A、B、C

答案解析:客戶可以通過(guò)書面、電話、互聯(lián)網(wǎng)或者國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他方式，向期貨公司下達(dá)交易指令。

7、外匯掉期與貨幣互換的區(qū)別不包（）。【單選題】

A.外匯掉期一般為1年以內(nèi)的交易，而貨幣互換一般為1年以上的交易

B.外匯掉期前后交換貨幣通常使用不同的匯率，貨幣互換前后交換貨幣通常使用相同匯率

C.外匯掉期進(jìn)行利息交換，貨幣互換不進(jìn)行利息交換

D.外匯掉期前后交換的本金金額不變，貨幣互換期初期末各交換一次本金且金額不變

正確答案:C

答案解析:選項(xiàng)C不正確。外匯掉期不進(jìn)行利息交換，貨幣互換通常要進(jìn)行利息交換。

8、6月份大豆現(xiàn)貨價(jià)格為5000元／噸，某經(jīng)銷商計(jì)劃在9月份大豆收獲時(shí)買入500噸大豆。由于擔(dān)心價(jià)格上漲，以5050元／噸的價(jià)格買入500噸11月份的大豆期貨合約。到9月份，大豆現(xiàn)貨價(jià)格上漲至5200元／噸，此時(shí)期貨價(jià)格亦漲至5250元／噸，此時(shí)買入現(xiàn)貨并平倉(cāng)期貨。則該經(jīng)銷商進(jìn)行套期保值操作實(shí)際購(gòu)進(jìn)大豆的價(jià)格為（）元／噸。【單選題】

A.5250

B.5200

C.5050

D.5000

正確答案:D

答案解析:期貨市場(chǎng)盈利：5250-5050=200（元/噸），大豆現(xiàn)貨購(gòu)進(jìn)價(jià)格為5200元/噸，則該經(jīng)銷商實(shí)際購(gòu)進(jìn)大豆的價(jià)格為：5200-200=5000（元/噸）。

9、以下屬于利率期權(quán)的是（）?！締芜x題】

A.國(guó)債期權(quán)

B.股指期權(quán)

C.股票期權(quán)

D.貨幣期權(quán)

正確答案:A

答案解析:利率期權(quán)，是指以利率類金融工具為期權(quán)標(biāo)的物的期權(quán)合約。利率期權(quán)的標(biāo)的物一般是利率和與利率掛鉤的產(chǎn)品,包括國(guó)債、存單等。股指期權(quán)和股票期權(quán)屬于權(quán)益類期權(quán)，貨幣期權(quán)屬于外匯期權(quán)。

10、關(guān)于買進(jìn)看跌期權(quán)的說(shuō)法正確的有（）?！径噙x題】

A.看跌期權(quán)的買方的最大損失是權(quán)利金

B.看跌期權(quán)的買方的最大損失是執(zhí)行價(jià)格-權(quán)利金

C.當(dāng)標(biāo)的物的價(jià)格小于執(zhí)行價(jià)格時(shí)，行權(quán)對(duì)看跌期權(quán)買方有利

D.當(dāng)標(biāo)的物的價(jià)格大于執(zhí)行價(jià)格時(shí)，行權(quán)對(duì)看跌期權(quán)買方有利

正確答案:A、C

答案解析:交易者認(rèn)為標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格有較大幅度下跌的可能，則可以考慮買進(jìn)看跌期權(quán)策略。如果標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格下跌，標(biāo)的資產(chǎn)小于執(zhí)行價(jià)格，可行權(quán)；如果標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格不跌反漲，看跌期權(quán)的買方最大損失為支付的期權(quán)費(fèi)，即權(quán)利金。