2023年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場基礎(chǔ)知識》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編每天為您準(zhǔn)備了5道每日一練題目（附答案解析），一步一步陪你備考，每一次練習(xí)的成功，都會淋漓盡致的反映在分?jǐn)?shù)上。一起加油前行。

1、平倉是指交易者了結(jié)持倉的交易行為，了結(jié)方式是針對持倉方向作反向的對沖買賣。（）【判斷題】

A.正確

B.錯誤

正確答案:A

答案解析:平倉是指交易者了結(jié)持倉的交易行為，了結(jié)的方式是針對持倉方向做相反的對沖買賣。持倉合約也稱為未平倉合約。

2、股指期貨的反向套利操作是（）。【單選題】

A.賣出股票指數(shù)所對應(yīng)的一攬子股票，同時買入指數(shù)期貨合約

B.買進近期股指期貨合約，同時賣出遠(yuǎn)期股指期貨合約

C.買進股票指數(shù)所對應(yīng)的一攬子股票，同時賣出指數(shù)期貨合約

D.賣出近期股指期貨合約，同時買進遠(yuǎn)期股指期貨合約

正確答案:A

答案解析:當(dāng)存在期價低估時，可通過買入股指期貨的同時賣出對應(yīng)的現(xiàn)貨股票進行套利交易，這種操作稱為“反向套利”。（選項A正確）當(dāng)存在期價高估時，可通過賣出股指期貨同時買入對應(yīng)的現(xiàn)貨股票進行套利交易，這種操作稱為“正向套利”。

3、如果看跌期權(quán)的買方將該期權(quán)平倉，則該買方將變?yōu)榭吹跈?quán)的賣方。( )【判斷題】

A.正確

B.錯誤

正確答案:B

答案解析:期權(quán)買方平倉，即對沖手上的期權(quán)頭寸，則將不再有期權(quán)的權(quán)利。

4、某小麥經(jīng)銷商在鄭州商品交易所做買入套期保值，在某月份小麥期貨合約上建倉10手，基差為10元/噸。已知該經(jīng)銷商在套期保值中凈盈利3000元，則可推論其平倉時的基差為（）元/噸（不計手續(xù)費等費用）。（小麥期貨合約10噸/手）【客觀案例題】

A.10

B.20

C.-10

D.-20

正確答案:D

答案解析:經(jīng)銷商進行的是買入套期保值，則基差走弱時盈利。建倉時基差為10元/噸，假設(shè)平倉時基差為X?；钣?0元/噸走弱至X，凈盈利為：（10-X）×10×10=3000，解得X=-20元/噸。選項D正確。

5、供求平衡表分析是一種常見的供求分析方法。（）【判斷題】

A.正確

B.錯誤

正確答案:A

答案解析:供求平衡表分析是一種常見的供求分析方法。