2023年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測(cè)提升！

1、假設(shè)某日人民幣與美元間的即期匯率為1美元=6.2706元人民幣，人民幣一個(gè)月的上海銀行間同業(yè)拆借利率(SHIBOR)為5.066%，美元一個(gè)月的倫敦銀行間同業(yè)拆借利率(LIBOR)為0.1727%，則一個(gè)月(實(shí)際天數(shù)為31天)遠(yuǎn)期美元兌人民幣匯率應(yīng)為（）?！締芜x題】

A.6.4550

B.5.2750

C.6.2970

D.7.2750

正確答案:C

答案解析:貨幣1為美元，貨幣2為人民幣，帶入公式為：USD/CNY=6.2706×[（1+5.066%×31/360）/（1+0.1727%×31/360）]=6.2970。

2、下列關(guān)于期貨居間人的說法，正確的是（）。【多選題】

A.居間人隸屬于期貨公司

B.居間人不是期貨公司所訂立期貨經(jīng)紀(jì)合同的當(dāng)事人

C.期貨公司的在職人員不可以成為本公司的居間人

D.期貨公司的在職人員可以成為其他期貨公司的居間人

正確答案:B、C

答案解析:居間人與期貨公司沒有隸屬關(guān)系，不是期貨公司訂立期貨經(jīng)紀(jì)合同的當(dāng)事人；期貨公司在職人員及其直系親屬不得成為本公司和其他期貨公司的居間人。選項(xiàng)BC正確。

3、關(guān)于“基差”，下列說法正確的是（）?！径噙x題】

A.套期保值的本質(zhì)是風(fēng)險(xiǎn)消滅

B.基差的大小主要與持倉(cāng)費(fèi)有關(guān)

C.基差是現(xiàn)貨價(jià)格和期貨價(jià)格的差

D.套期保值的實(shí)質(zhì)是用較小的基差風(fēng)險(xiǎn)代替較大的現(xiàn)貨價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

正確答案:B、C、D

答案解析:選項(xiàng)A說法不正確，套期保值的本質(zhì)是“風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖”，以降低風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的影響，實(shí)現(xiàn)其穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)。選項(xiàng)BCD說法正確。

4、跨式期權(quán)是指持有相同期限、不同協(xié)議價(jià)格的兩個(gè)或多個(gè)期權(quán)頭寸組合。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:期權(quán)價(jià)差組合是指持有相同期限、不同協(xié)議價(jià)格的兩個(gè)或多個(gè)期權(quán)頭寸組合。

5、下列關(guān)于期貨投機(jī)的各項(xiàng)表述中，正確的有（）。【多選題】

A.投機(jī)者進(jìn)行實(shí)物交割

B.投機(jī)者的交易目的就是為了轉(zhuǎn)移或規(guī)避市場(chǎng)價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

C.投機(jī)交易主要利用期貨市場(chǎng)中的價(jià)格波動(dòng)進(jìn)行買空賣空，從而獲得價(jià)差收益

D.期貨投機(jī)交易以較少資金作高速運(yùn)轉(zhuǎn)，以獲取較大利潤(rùn)為目的

正確答案:C、D

答案解析:期貨投機(jī)者在交易中通常是為博取價(jià)差收益而主動(dòng)承擔(dān)相應(yīng)的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。投資者買賣期貨合約參與交易。期貨投機(jī)是指交易者通過預(yù)測(cè)期貨合約未來(lái)價(jià)格變化,以在期貨市場(chǎng)上獲取價(jià)差收益為目的的期貨交易行為。期貨交易者繳納保證金，以小博大的保證金交易。選項(xiàng)CD正確。

6、期貨交易涉及商品實(shí)物交割的，期貨交易所還應(yīng)當(dāng)發(fā)布（）?！径噙x題】

A.標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單數(shù)量

B.可用庫(kù)容情況

C.保證金比例

D.成交量排名情況

正確答案:A、B

答案解析:期貨交易涉及商品實(shí)物交割的，期貨交易所還應(yīng)當(dāng)發(fā)布標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單數(shù)量和可用庫(kù)容情況。（注意是跟交割有關(guān)的信息，因此選AB）

7、在場(chǎng)內(nèi)交易中，由（）提供固定的交易場(chǎng)所與交易時(shí)間，負(fù)責(zé)制定標(biāo)準(zhǔn)化的衍生品合約?！締芜x題】

A.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

B.期貨交易所

C.期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D.期貨公司

正確答案:B

答案解析:在場(chǎng)內(nèi)交易中，交易所提供固定的交易場(chǎng)所與交易時(shí)間，負(fù)責(zé)制定包括具體條款、交易機(jī)制、履約方式、交割規(guī)定等在內(nèi)的標(biāo)準(zhǔn)化的衍生品合約。

8、逐日盯市和逐筆對(duì)沖兩種結(jié)算方式的區(qū)別是（）?！径噙x題】

A.對(duì)歷史持倉(cāng)結(jié)算時(shí)，采用的價(jià)格不同

B.逐筆對(duì)沖對(duì)盈虧計(jì)算時(shí)，未平倉(cāng)合約的盈虧作為持倉(cāng)盈虧，計(jì)入當(dāng)日結(jié)存

C.逐日盯市依據(jù)當(dāng)日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度，逐筆對(duì)沖是每日計(jì)算自開倉(cāng)之日起至當(dāng)日的累計(jì)盈虧

D.逐日盯市的平倉(cāng)盈虧計(jì)算采用開倉(cāng)價(jià)和平倉(cāng)價(jià)，浮動(dòng)盈虧計(jì)算采用開倉(cāng)價(jià)和當(dāng)日結(jié)算價(jià)

正確答案:A、C

答案解析:逐日盯市和逐筆對(duì)沖結(jié)算方式的區(qū)別：第一，逐日盯市是依據(jù)當(dāng)日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度，每日計(jì)算當(dāng)日盈虧；而逐筆對(duì)沖則是每日計(jì)算自開倉(cāng)之日起至當(dāng)日的累計(jì)盈虧，得出的結(jié)果是最終盈虧。（選項(xiàng)C正確）第二，逐日盯市對(duì)當(dāng)日盈虧計(jì)算時(shí)，未平倉(cāng)合約的盈虧作為持倉(cāng)盯市盈虧，累計(jì)計(jì)入當(dāng)日結(jié)存；逐筆對(duì)沖對(duì)盈虧計(jì)算時(shí)，未平倉(cāng)合約的盈虧作為浮動(dòng)盈虧，不計(jì)入當(dāng)日結(jié)存，一旦該合約平倉(cāng)，其平倉(cāng)時(shí)的浮動(dòng)盈虧即轉(zhuǎn)為平倉(cāng)盈虧，結(jié)算時(shí)浮動(dòng)盈虧歸零。第三，兩者對(duì)歷史持倉(cāng)結(jié)算時(shí)，采用的價(jià)格不同。（選項(xiàng)A正確）第四，逐筆對(duì)沖的平倉(cāng)盈虧計(jì)算采用開倉(cāng)價(jià)和平倉(cāng)價(jià)，浮動(dòng)盈虧計(jì)算采用開倉(cāng)價(jià)和當(dāng)日結(jié)算價(jià)。

9、國(guó)內(nèi)某出口商3個(gè)月后將收到一筆美元貨款，則可用的套期保值方式有（）?！径噙x題】

A.買進(jìn)美元外匯遠(yuǎn)期合約

B.賣出美元外匯遠(yuǎn)期合約

C.美元期貨的多頭套期保值

D.美元期貨的空頭套期保值

正確答案:B、D

答案解析:出口商未來(lái)將收到美元貨款，擔(dān)心未來(lái)美元貶值，則可以賣出美元外匯遠(yuǎn)期合約，即在外匯期貨市場(chǎng)賣出套期保值。選項(xiàng)BD正確。

10、交易手續(xù)費(fèi)過高的影響有（）。【多選題】

A.增加期貨市場(chǎng)的交易成本

B.擴(kuò)大無(wú)套利區(qū)間

C.降低市場(chǎng)的交易量，不利于市場(chǎng)的活躍

D.抑制過度投機(jī)

正確答案:A、B、C、D

答案解析:交易手續(xù)費(fèi)的高低對(duì)市場(chǎng)流動(dòng)性有一定影響，交易手續(xù)費(fèi)過高會(huì)增加期貨市場(chǎng)的交易成本，擴(kuò)大無(wú)套利區(qū)間，降低市場(chǎng)的交易量，不利于市場(chǎng)的活躍，但也可起到抑制過度投機(jī)的作用。選項(xiàng)ABCD正確。