2020年中級(jí)經(jīng)濟(jì)師考試《金融》考試共100題，分為單選題和多選題和客觀案例題。小編為您整理第五章 投資銀行與證券投資基金5道練習(xí)題，附答案解析，供您備考練習(xí)。

1、收購公司通常事先與目標(biāo)公司經(jīng)營者接觸，愿意給目標(biāo)公司提出比較公道的價(jià)格，提供較好的條件，雙方在相互認(rèn)可的基礎(chǔ)上協(xié)商制定收購計(jì)劃的并購方式被稱為（ ）。【單選題】

A.白衣騎士

B.黑衣騎士

C.要約收購

D.杠桿收購

正確答案:A

答案解析:本題考查白衣騎士的概念。收購公司通常事先與目標(biāo)公司經(jīng)營者接觸，愿意給目標(biāo)公司提出比較公道的價(jià)格，提供較好的條件，雙方在相互認(rèn)可的基礎(chǔ)上協(xié)商制定收購計(jì)劃的并購方式被稱為白衣騎士。

2、相對(duì)于公募發(fā)行而言，證券私募發(fā)行具有的優(yōu)點(diǎn)是（）?！径噙x題】

A.簡(jiǎn)化了發(fā)行手續(xù)

B.避免公司商業(yè)機(jī)密泄露

C.節(jié)省發(fā)行費(fèi)用

D.發(fā)行價(jià)格有利于籌資者

E.證券流動(dòng)性強(qiáng)

正確答案:A、B、C

答案解析:私募發(fā)行相對(duì)于公募發(fā)行有以下優(yōu)點(diǎn)：①簡(jiǎn)化了發(fā)行手續(xù)；②避免公司商業(yè)機(jī)密泄露；③節(jié)省發(fā)行費(fèi)用；④縮短發(fā)行時(shí)間；⑤發(fā)行條款靈活，較少受到法律法規(guī)約束，可以制定更符合發(fā)行人要求的條款；⑥比公開發(fā)行更有成功的把握等。

3、投資銀行以提供（）等金融服務(wù)解決跨時(shí)資源配置矛盾?！径噙x題】

A.交易機(jī)制

B.價(jià)格信號(hào)機(jī)制

C.股票、債券

D.金融借貸

E.投資價(jià)值報(bào)告

正確答案:A、B

答案解析:投資銀行通過提供交易機(jī)制和價(jià)格信號(hào)機(jī)制等金融服務(wù)以解決跨時(shí)期資源配置矛盾。

4、目前我國證券發(fā)行的審核制度是（）?！締芜x題】

A.審批制

B.注冊(cè)制

C.額度制

D.核準(zhǔn)制

正確答案:D

答案解析:我國自2001年3月開始至今對(duì)證券的發(fā)行正式實(shí)行核準(zhǔn)制，依《證券法》《公司法》等有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，首次公開發(fā)行股票、公開發(fā)行公司債券、上市公司發(fā)行新股和可轉(zhuǎn)換公司債需獲得中國證監(jiān)會(huì)的批準(zhǔn)，國債、金融債、企業(yè)債的發(fā)行由其他政府主管部門負(fù)責(zé)核準(zhǔn)；未經(jīng)依法核準(zhǔn)或者審批，任何單位和個(gè)人不得向社會(huì)公開發(fā)行證券。注冊(cè)制是2015年表決通過還未正式實(shí)施。

5、根據(jù)中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)修訂的《證券發(fā)行與承銷管理辦法》，本次發(fā)行需遵守的規(guī)定有（）?！究陀^案例題】

A.發(fā)行人需要向戰(zhàn)略投資者配售股票 

B.網(wǎng)下投資者報(bào)價(jià)后，發(fā)行人需踢除擬申購總量中報(bào)價(jià)最高的部分

C.在詢價(jià)中，有效報(bào)價(jià)投資者的數(shù)量不得少于10家，不得多于20家

D.發(fā)行人需要在發(fā)行方案中有超額配售選擇權(quán)安排

正確答案:B、C

答案解析:本題考查首次公開發(fā)行股票的知識(shí)。首次公開發(fā)行股票在4億股以上的，可以向戰(zhàn)略投資者配售股票；網(wǎng)下投資者報(bào)價(jià)后，發(fā)行人和主承銷商需剔除擬申購總量中報(bào)價(jià)最高的部分；DY公司首次發(fā)行不超過2 300萬股人民幣普通股，在詢價(jià)中，有效報(bào)價(jià)投資者的數(shù)量不少于10家，不得多于20家；首次公開發(fā)行4億股以上的，發(fā)行人及其承銷商可以在發(fā)行方案中有超額配售選擇權(quán)。