2019年期貨從業(yè)資格考試《期貨投資分析》考試共100題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習題10道，附答案解析，供您考前自測提升！

1、用（）計算的GDP可以用來反映國民經(jīng)濟的增長速度?！締芜x題】

A.現(xiàn)行價格

B.不變價格

C.市場價格

D.預估價格

正確答案:B

答案解析:用不變價格計算的GDP可以用來反映國民經(jīng)濟的增長速度。

2、貨幣供給是指一定時期內(nèi)一國銀行體系向經(jīng)濟中（）貨幣的行為。【多選題】

A.投入

B.創(chuàng)造

C.擴張

D.收縮

正確答案:A、B、C、D

答案解析:貨幣供給是指一定時期內(nèi)一國銀行體系向經(jīng)濟中投入、創(chuàng)造、擴張（或收縮）貨幣的行為。

3、影響時間長度選擇的重要因素包括（）?！径噙x題】

A.市場數(shù)據(jù)收集的頻率

B.投資組合調(diào)整

C.情景分析的頻率

D.風險對沖的頻率

正確答案:A、B、D

答案解析:投資組合調(diào)整、市場數(shù)據(jù)收集和風險對沖等的頻率也是影響時間長度選擇的重要因素。

4、場外期權業(yè)務買方對場外期權的需求基本上可分為（）?！径噙x題】

A.風險管理

B.投資理財

C.套期保值

D.資產(chǎn)配置

正確答案:A、B

答案解析:場外期權業(yè)務買方對場外期權的需求基本上可分為風險管理和投資理財。

5、某證券基金將總資金M的一部分投資于一個股票組合。這個股票組合的β值為βs，占用資金S。剩余資金投資于股指期貨，保證金比率設為12%，股指期貨占用的資金為P。股指期貨價格對于滬深300指數(shù)的β值設為βf。則股票組合和股指期貨整個投資組合的總值β值為（）?！締芜x題】

A.β=βs×S/M+（βf/0.12）×P/M

B.β=βs+βf

C.β=βs×S/M+（0.12/βf）×P/M

D.β=βs×S/M+βf×P/M

正確答案:A

答案解析:投資組合的β值計算公式為：β=βs×S/M+βf×P/M。由于股指期貨的杠桿效應，股指期貨的β值還要把杠桿效應考慮進去，而股指期貨的杠桿比率為保證金比率的倒數(shù)。
因此，該投資組合合理的總β值應為：β=βs×S/M+（βf /0.12）×P/M

6、國內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）的核算有生產(chǎn)法、收入法和支出法。其中，生產(chǎn)法的GDP核算公式為（）。【單選題】

A.總收入-中間投入

B.總產(chǎn)出-中間投入

C.總收入-總支出

D.總產(chǎn)出-總收入

正確答案:B

答案解析:生產(chǎn)法是從國民經(jīng)濟各部門在核算期內(nèi)生產(chǎn)的總產(chǎn)品價值中，扣除生產(chǎn)過程中投入的中間產(chǎn)品價值，得到增加價值的方法。核算公式為：總產(chǎn)出-中間投入=增加值。

7、用來度量期權價格對波動率的敏感性的是（）?！締芜x題】

A.Delta

B.Gamma

C.Rho

D.Vega

正確答案:D

答案解析:Vega用來度量期權價格對波動率的敏感性，該值越大，表明期權價格對波動率的變化越敏感。

8、在持有成本理論模型假設下，若F表示期貨價格，S表示現(xiàn)貨價格，W表示持有成本，R表示持有收益，那么期貨價格可表示為（）?！締芜x題】

A.F=S+W-R

B.F=S+W+R

C.F=S-W-R

D.F=S-W+R

正確答案:A

答案解析:在持有成本理論模型假設條件下，期貨價格形式如下：F=S+W-R。持有成本包括購買基礎資產(chǎn)所占用資金的利息成本、持有基礎資產(chǎn)所花費的儲存費用、保險費用等。持有收益指基礎資產(chǎn)給其持有者帶來的收益，如股票紅利、實物商品的便利收益等。

9、則該國債價格為（）?！究陀^案例題】

A.98.72

B.99.35

C.101.23

D.100.56

正確答案:B

答案解析:

10、如果將產(chǎn)品的杠桿設定為120%,則產(chǎn)品的保本比例在（）左右。【客觀案例題】

A.80%

B.83%

C.90%

D.95%

正確答案:D

答案解析: