2025年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場基礎(chǔ)知識》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編每天為您準(zhǔn)備了5道每日一練題目（附答案解析），一步一步陪你備考，每一次練習(xí)的成功，都會淋漓盡致的反映在分數(shù)上。一起加油前行。

1、當(dāng)現(xiàn)貨價格高于期貨價格時，基差為正值，這種市場狀態(tài)稱為（）。【多選題】

A.反向市場

B.逆轉(zhuǎn)市場

C.現(xiàn)貨溢價

D.正向市場

正確答案:A、B、C

答案解析:當(dāng)現(xiàn)貨價格高于期貨價格時，基差為正值，這種市場狀態(tài)稱為反向市場，或者逆轉(zhuǎn)市場、現(xiàn)貨溢價。選項ABC正確。

2、用國債凈價加上持有國債期間的應(yīng)計利息收入即可得到國債期貨交割時賣方出讓可交割國債時應(yīng)得到的實際現(xiàn)金價格，稱為（）?！締芜x題】

A.票面價格

B.發(fā)行價格

C.發(fā)票價格

D.理論價格

正確答案:C

答案解析:用國債凈價加上持有國債期間的應(yīng)計利息收入即可得到國債期貨交割時賣方出讓可交割國債時應(yīng)得到的實際現(xiàn)金價格，稱為發(fā)票價格。發(fā)票價格=國債期貨交割結(jié)算價×轉(zhuǎn)換因子+應(yīng)計利息。選項C正確。

3、中證500股指期貨合約于（）正式掛牌交易?！締芜x題】

A.2006年9月2日

B.2012年3月10日

C.2010年10月15日

D.2015年4月16日

正確答案:D

答案解析:中證500股指期貨合約于2015年4月16日正式掛牌交易。選項D正確。

4、某交易者在5月30日買入1手9月份銅期貨合約，價格為17520元/噸，同時賣出1手11月份銅合約，價格為17570元/噸。7月30日，該交易者平倉賣出1手9月份銅合約，價格為17540元/噸，同時以較高價格平倉買入1手11月份銅合約，已知其在整個套利過程中凈虧損100元，試推算7月30日的11月份銅合約價格（）元/噸。（銅期貨5噸/手）【客觀案例題】

A.17600

B.17610

C.17620

D.17630

正確答案:B

答案解析:本題可用假設(shè)法代入求解，設(shè)7月30日的11月份銅合約價格為X；9月份合約盈虧情況為：（17540-17520）×1手×5噸/手=100元；11月份合約盈虧情況為：（17570-X）×1手×5噸/手；總盈虧為：100+（17570-X）×5 =-100元，求解得X=17610元/噸。選項B正確。

5、上海期貨交易所金屬銅期貨合約漲跌停板幅度規(guī)定為±3%，且銅期貨合約最小變動價位是10元/噸。某日收盤后，金屬銅某合約收盤價為54280元/噸，結(jié)算價為54100元/噸，則下一個交易日該合約漲停板價為（）元/噸。【單選題】

A.55723

B.52650

C.55720

D.55910

正確答案:C

答案解析:漲跌停板中，漲停板，是期貨合約上一交易日的結(jié)算價加上允許的最大漲幅；則下一交易日的漲停板為：54100+54100×3%=55723≈55720(元/噸) 。（銅期貨合約最小變動價位是10元/噸，因此計算的結(jié)果應(yīng)是10的倍數(shù)）選項C正確。