2025年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測(cè)提升！

1、鄭州商品交易所棉花期貨合約的最小變動(dòng)價(jià)位是5元/噸，那么每手合約的最小變動(dòng)值是（）。（棉花期貨交易單位是5噸/手）【單選題】

A.5

B.10

C.25

D.50

正確答案:C

答案解析:最小變動(dòng)價(jià)位乘以交易單位，就是該合約價(jià)值的最小變動(dòng)值。則每手合約的最小變動(dòng)值是：5元/噸×5噸=25元。 選項(xiàng)C正確。

2、場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)，也稱(chēng)為柜臺(tái)交易市場(chǎng)。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:場(chǎng)外市場(chǎng)，也稱(chēng)為柜臺(tái)交易市場(chǎng)。場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)，又稱(chēng)為交易所市場(chǎng)，是指所有的供需方集中在固定的場(chǎng)所（交易所）進(jìn)行競(jìng)價(jià)交易。

3、某公司在6月20日預(yù)計(jì)將于9月10日收到2000萬(wàn)美元，該公司打算到時(shí)將其投資于3個(gè)月期的歐洲美元定期存款。6月20日的存款利率為6%，該公司擔(dān)心到9月10日時(shí)利率會(huì)下跌。于是以93.09的價(jià)格買(mǎi)進(jìn)CME的3個(gè)月歐洲美元期貨合約進(jìn)行套期保值（歐洲美元期貨合約面值為100萬(wàn)美元）。假設(shè)9月10日時(shí)存款利率跌到5.15%，該公司以93.68的價(jià)格賣(mài)出3個(gè)月歐洲美元期貨合約。則下列說(shuō)法正確的有（）?！径噙x題】

A.該公司需要買(mǎi)入10份3個(gè)月歐洲美元利率期貨合約

B.該公司在期貨市場(chǎng)上獲利29500美元

C.該公司所得的利息收入為257500美元

D.該公司所得的利息收入為170000美元

正確答案:B、C

答案解析:市場(chǎng)利率與債券價(jià)格成反向關(guān)系，公司擔(dān)心利率下跌，則應(yīng)進(jìn)行買(mǎi)入套期保值。公司需購(gòu)買(mǎi)合約數(shù)=2000萬(wàn)/100萬(wàn)=20手；期貨市場(chǎng)上，公司盈虧為：（93.680-93.090）×100×20手×25美元/點(diǎn)=29500美元；（歐洲美元期貨，報(bào)價(jià)0.01是1個(gè)基點(diǎn)，合約價(jià)值為100萬(wàn)美元×0.01%×3/12=25美元）現(xiàn)貨市場(chǎng)，該公司獲得的利息收入為：2000萬(wàn)×5.15%×3/12=257500美元。選項(xiàng)BC正確。

4、中長(zhǎng)期國(guó)債期貨采?。ǎ﹫?bào)價(jià)法。【單選題】

A.指數(shù)

B.價(jià)格

C.百分比

D.差額

正確答案:B

答案解析:中長(zhǎng)期國(guó)債期貨采取價(jià)格報(bào)價(jià)法。選項(xiàng)B正確。

5、期貨價(jià)差套利的作用主要表現(xiàn)在（）?！径噙x題】

A.有助于不同期貨合約之間價(jià)格趨于合理

B.有助于提高市場(chǎng)交易量

C.有助于市場(chǎng)流動(dòng)性的提高

D.有助于承擔(dān)價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

正確答案:A、C

答案解析:期貨價(jià)差套利的作用，主要表現(xiàn)在兩個(gè)方面：（1）期貨價(jià)差套利行為有助于不同期貨合約價(jià)格之間的合理價(jià)差關(guān)系的形成。（2）期貨價(jià)差套利行為有助于提高市場(chǎng)流動(dòng)性。選項(xiàng)AC正確。

6、（）是公司制交易所的常設(shè)機(jī)構(gòu)，對(duì)股東大會(huì)負(fù)責(zé)。【單選題】

A.股東大會(huì)

B.董事會(huì)

C.監(jiān)事會(huì)

D.理事會(huì)

正確答案:B

答案解析:董事會(huì)是公司制交易所的常設(shè)機(jī)構(gòu)，對(duì)股東大會(huì)負(fù)責(zé)，執(zhí)行股東大會(huì)決議。選項(xiàng)B正確。

7、對(duì)同時(shí)適用交易所規(guī)定的兩種或兩種以上漲跌停板情形的，其漲跌停板按照規(guī)定漲跌停板中的平均值確定。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:對(duì)同時(shí)適用交易所規(guī)定的兩種或兩種以上漲跌停板情形的，其漲跌停板按照規(guī)定漲跌停板中的最高值確定。

8、目前，我國(guó)期貨市場(chǎng)建立和管理的風(fēng)險(xiǎn)基金主要有（）。【多選題】

A.期貨保證金

B.風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金

C.結(jié)算擔(dān)保金

D.存款準(zhǔn)備金

正確答案:B、C

答案解析:目前，我國(guó)期貨市場(chǎng)建立和管理的風(fēng)險(xiǎn)基金主要有風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金和結(jié)算擔(dān)保金。選項(xiàng)BC正確。

9、在進(jìn)行強(qiáng)制減倉(cāng)時(shí)，同一客戶(hù)雙向持倉(cāng)的，其以漲跌停板價(jià)申報(bào)的未成交平倉(cāng)報(bào)單（）?！締芜x題】

A.凈持倉(cāng)盈利客戶(hù)按照持倉(cāng)比例自動(dòng)撮合成交

B.須全部參與強(qiáng)制減倉(cāng)計(jì)算

C.全部與該合約持倉(cāng)虧損客戶(hù)自動(dòng)撮合成交

D.只有凈持倉(cāng)部分與該合約凈持倉(cāng)虧損客戶(hù)自動(dòng)撮合成交

正確答案:A

答案解析:實(shí)行強(qiáng)制減倉(cāng)時(shí)，交易所將當(dāng)日以漲跌停板價(jià)格申報(bào)的未成交平倉(cāng)報(bào)單，以當(dāng)日漲跌停板價(jià)格與該合約凈持倉(cāng)盈利客戶(hù)按照持倉(cāng)比例自動(dòng)撮合成交。選項(xiàng)A正確。

10、期貨交易所按品種實(shí)行做市商資格管理，申請(qǐng)做市商應(yīng)當(dāng)具備的條件是（）。【多選題】

A.凈資產(chǎn)不低于人民幣5000萬(wàn)元

B.最近2年無(wú)重大違法違規(guī)記錄

C.具備穩(wěn)定、可靠的做市交易技術(shù)系統(tǒng)

D.具備有交易所認(rèn)可的交易、做市或者仿真交易做市的經(jīng)歷

正確答案:A、C、D

答案解析:做市商申請(qǐng)條件：（1）凈資產(chǎn)不低于人民幣5000萬(wàn)元；（選項(xiàng)A正確）（2）具有專(zhuān)門(mén)機(jī)構(gòu)和人員負(fù)責(zé)做市交易，做市人員應(yīng)熟悉法律法規(guī)和交易所業(yè)務(wù)規(guī)則；（3）具有健全的做市交易實(shí)施方案、內(nèi)部控制制度和風(fēng)險(xiǎn)管理制度；（4）最近三年無(wú)重大違法違規(guī)記錄；（選項(xiàng)B不正確）（5）具備穩(wěn)定、可靠的做市交易技術(shù)系統(tǒng)；（選項(xiàng)C正確）（6）應(yīng)當(dāng)具備有交易所認(rèn)可的交易、做市或者仿真交易做市的經(jīng)歷；（選項(xiàng)D正確）（7）交易所規(guī)定的其他條件。