2022年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場基礎(chǔ)知識》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測提升！

1、當(dāng)期貨合約臨近到期日時，現(xiàn)貨價格與期貨價格之間的差額即基差將接近于（）?！締芜x題】

A.期貨價格

B.零

C.無限大

D.無法判斷

正確答案:B

答案解析:當(dāng)期貨合約臨近到期日，期貨價格和現(xiàn)貨價格趨于一致，因此基差接近0。

2、4月1日，某公司買入了一筆1000萬美元、協(xié)議利率為0.5%的3×6的遠期利率協(xié)議，協(xié)議期限為92天，參照利率為Libor，結(jié)算日為7月1日。假設(shè)基準(zhǔn)日的3個月美元Libor為0.65%，在7月1日，該公司將（）?！締芜x題】

A.支付3775,91美元

B.支付3826,98美元

C.得到3775,91美元

D.得到3826,98美元

正確答案:D

答案解析:7月1日，基準(zhǔn)日利率相對于協(xié)議利率上升，該公司將得到利息差額現(xiàn)值，即結(jié)算金=[1000萬美元×（0.65%-0.5%）×92/360]/（1+0.65%×92/360）≈3826,98美元。

3、期貨交易所應(yīng)以適當(dāng)方式向社會公共發(fā)布的信息包括（）?！径噙x題】

A.持倉量和成交量排名情況

B.標(biāo)準(zhǔn)倉單數(shù)量

C.價格預(yù)測信息

D.周報表、月報表和年報表

正確答案:A、B、D

答案解析:根據(jù)《期貨交易所管理辦法》規(guī)定，期貨交易所應(yīng)當(dāng)以適當(dāng)方式發(fā)布下列信息：（1）即時行情；（2）持倉量、成交量排名情況；（3）期貨交易所交易規(guī)則及其實施細則規(guī)定的其他信息。期貨交易涉及商品實物交割的，期貨交易所還應(yīng)當(dāng)發(fā)布標(biāo)準(zhǔn)倉單數(shù)量和可用庫容情況。期貨交易所應(yīng)當(dāng)編制交易情況周報表、月報表和年報表，并及時公布。不得發(fā)布價格預(yù)測信息。

4、因賬戶交易保證金不足而實行強行平倉是最常見的情形。（）【判斷題】

A.正確

B.錯誤

正確答案:A

答案解析:因賬戶交易保證金不足而實行強行平倉是最常見的情形。

5、根據(jù)價格運行的方向，價格趨勢包括（）。【多選題】

A.上升趨勢

B.下降趨勢

C.水平趨勢

D.反轉(zhuǎn)趨勢

正確答案:A、B、C

答案解析:價格趨勢是指價格運行的方向，價格的運動方向包括上升趨勢、下降趨勢和水平趨勢。

6、某機構(gòu)計劃3個月后用1000萬資金購買等金額的A、B、C三種股票，目前這三只股票的價格分別為20元、25元、60元，由于擔(dān)心股價上漲，該機構(gòu)采取買進股指期貨合約的方式鎖定成本。假定相應(yīng)的期指為2500點，每點乘數(shù)為100元，A、B、C三種股票的β系數(shù)分別為0.9、1.1和1.3。則該機構(gòu)需要買進期指合約（）張。【客觀案例題】

A.44

B.36

C.40

D.52

正確答案:A

答案解析:1000萬資金平均分配到ABC三只股票，則各自占比為1/3；股票組合的β=0.9×1/3+1.1×1/3+1.3×1/3=1.1；需要買進期貨合約數(shù)=β×現(xiàn)貨總價值/（期貨指數(shù)點×合約乘數(shù)）=1.1×10000000/(2500×100)=44張。

7、期權(quán)交易不僅可用來規(guī)避期貨交易風(fēng)險，還可以用來規(guī)避現(xiàn)貨價格風(fēng)險。( )【判斷題】

A.正確

B.錯誤

正確答案:A

答案解析:期權(quán)交易可用來規(guī)避風(fēng)險，期權(quán)的標(biāo)的資產(chǎn)可以是現(xiàn)貨資產(chǎn)，也可以是期貨資產(chǎn)；可以是實物資產(chǎn)，也可以是金融資產(chǎn)或金融指標(biāo)(股票價格指數(shù))。

8、在中長期國債的交割中，最便宜可交割債券是指最有利于買方進行交割的券種。（）【判斷題】

A.正確

B.錯誤

正確答案:B

答案解析:在中長期國債的交割中，最便宜可交割債券是指最有利于賣方進行交割的券種。

9、適合做外匯賣出套期保值的情形主要包括（）?！径噙x題】

A.持有外匯資產(chǎn)者，擔(dān)心未來貨幣貶值

B.出口商和從事國際業(yè)務(wù)的銀行預(yù)計未來某一時間將會得到一筆外匯，未來避免外匯匯率下跌造成損失

C.外匯短期負債者擔(dān)心未來貨幣升值

D.國際貿(mào)易中的進口商擔(dān)心付匯時外匯匯率上升造成損失

正確答案:A、B

答案解析:適合外匯期貨賣出套期保值的情形主要包括：(1)持有外匯資產(chǎn)者，擔(dān)心未來貨幣貶值。(2)出口商和從事國際業(yè)務(wù)的銀行預(yù)計未來某一時間將會得到一筆外匯，為了避免外匯匯率下跌造成損失。

10、6月份大豆現(xiàn)貨價格為5000元／噸，某生產(chǎn)商計劃在9月份大豆收獲時賣出500噸大豆。由于擔(dān)心價格下跌，以5050元／噸的價格賣出500噸11月份的大豆期貨合約。到9月份，大豆現(xiàn)貨價格上漲至5200元／噸，此時期貨價格亦漲至5250元／噸，此時賣出現(xiàn)貨并平倉期貨。則下列說法不正確的是（）。【客觀案例題】

A.該生產(chǎn)商在期貨市場上出現(xiàn)虧損

B.賣出套期保值使得保值者失去了價格有利變動獲得更高利潤的機會

C.實際的大豆賣出價格為5000元／噸

D.為規(guī)避本題中價格變動帶來的損失，生產(chǎn)商應(yīng)采用買入套期保值策略

正確答案:D

答案解析:期貨市場上，該生產(chǎn)商盈虧為：5050-5250= -200元/噸，即虧損200元/噸；在現(xiàn)貨市場上大豆賣出價格為5200元/噸，則實際的大豆賣出價格為5200-200=5000元/噸。為規(guī)避現(xiàn)貨價格下跌的風(fēng)險，應(yīng)進行賣出套期保值，選項D不正確。