2021年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場基礎(chǔ)知識》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編每天為您準(zhǔn)備了5道每日一練題目（附答案解析），一步一步陪你備考，每一次練習(xí)的成功，都會淋漓盡致的反映在分?jǐn)?shù)上。一起加油前行。

1、以下屬于國債期貨跨品種套利的是（）?！締芜x題】

A.5年期國債期貨3月合約和6月合約之間的套利

B.5年期國債期貨3月合約和其可交割國債140003之間的套利

C.5年期國債期貨3月合約和10年期國債期貨3月合約之間的套利

D.5年期國債期貨3月合約和其CTD券之間的套利

正確答案:C

答案解析:跨品種套利，是指利用兩種或三種不同的但相互關(guān)聯(lián)的商品之間的期貨合約價(jià)格差異進(jìn)行套利，即同時(shí)買入或賣出某一交割月份的相互關(guān)聯(lián)的商品期貨合約，以期在有利時(shí)機(jī)同時(shí)將這些合約對沖平倉獲利。選項(xiàng)A屬于跨期套利；選項(xiàng)BD屬于期現(xiàn)套利。

2、可以造成市場利率上升的因素包括（）。【多選題】

A.擴(kuò)張性財(cái)政政策

B.緊縮性財(cái)政政策

C.擴(kuò)張性貨幣政策

D.緊縮性貨幣政策

正確答案:A、D

答案解析:擴(kuò)張性財(cái)政政策，通過財(cái)政分配活動來增加和刺激社會的總需求，造成對資金需求的增加，市場利率將上升。緊縮性貨幣政策是通過削減貨幣供應(yīng)增長速度來降低總需求，在這種政策下,取得信貸資金較為困難，市場利率將上升。

3、假設(shè)當(dāng)前在紐約市場歐元兌美元的報(bào)價(jià)是1.2985～1.2988，那么當(dāng)歐洲市場的報(bào)價(jià)為（）時(shí)，兩個(gè)市場間存在套匯機(jī)會。【多選題】

A.1.2986～1.2989

B.1.2988～1.2990

C.1.2983～1.2984

D.1.2989～1.2991

正確答案:C、D

答案解析:套利需要兩個(gè)市場之間存在價(jià)差，買入價(jià)與賣出價(jià)之間無任何交集。在無套利區(qū)間之外，因此報(bào)價(jià)應(yīng)在1.2985～1.2988區(qū)間之外，選項(xiàng)CD符合題意。

4、期貨市場的套期保值是將市場價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給了（）?！締芜x題】

A.套期保值者

B.生產(chǎn)經(jīng)營者

C.期貨交易所

D.期貨投機(jī)者

正確答案:D

答案解析:生產(chǎn)者通過套期保值來規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，但套期保值并不是消滅風(fēng)險(xiǎn)，而只是將其轉(zhuǎn)移出去，轉(zhuǎn)移出去的風(fēng)險(xiǎn)需要有相應(yīng)的承擔(dān)者，期貨投機(jī)者正是期貨市場風(fēng)險(xiǎn)的承擔(dān)者。

5、一般情況下，期限長的債券對利率變動的敏感程度要小于期限短的債券對利率變動的敏感程度。（）【判斷題】

A.正確

B.錯誤

正確答案:B

答案解析:一般情況下，期限長的債券對利率變動的敏感程度要大于期限短的債券對利率變動的敏感程度。