2020年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測(cè)提升！

1、下列不屬于反轉(zhuǎn)突破形態(tài)的是( )。【單選題】

A.頭肩頂

B.三重頂

C.矩形

D.雙重底

正確答案:C

答案解析:矩形不屬于反轉(zhuǎn)突破形態(tài)。

2、下列關(guān)于期貨交易量的說(shuō)法，正確的有( )?！径噙x題】

A.我國(guó)除中國(guó)金融期貨交易所外的其他三家期貨交易所在統(tǒng)計(jì)交易量時(shí)，只計(jì)算其中一方成交的合約數(shù)

B.從期貨合約上市至到期，成交量逐漸增加然后逐漸減小是正常趨勢(shì)

C.期貨市場(chǎng)交易量的分析與股票市場(chǎng)的分析完全相同

D.在價(jià)格下跌時(shí)交易量上升，說(shuō)明看空市場(chǎng)

正確答案:B、D

答案解析:期貨市場(chǎng)交易量的分析與股票市場(chǎng)的分析有所不同；我國(guó)除中國(guó)金融期貨交易所外的其他三家期貨交易所在統(tǒng)計(jì)交易量時(shí)，都采取雙邊計(jì)算。

3、在進(jìn)行期貨交易時(shí)，標(biāo)的物的質(zhì)量等級(jí)由交易雙方協(xié)商確定。【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:在進(jìn)行期貨交易時(shí)，交易雙方無(wú)須對(duì)標(biāo)的物的質(zhì)量等級(jí)進(jìn)行協(xié)商，發(fā)生實(shí)物交割時(shí)按交易所期貨合約規(guī)定的質(zhì)量等級(jí)進(jìn)行交割。

4、期貨合約的各項(xiàng)條款設(shè)計(jì)對(duì)期貨交易有關(guān)各方的利益及期貨交易能否活躍至關(guān)重要。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:A

答案解析:期貨合約的各項(xiàng)條款設(shè)計(jì)對(duì)期貨交易有關(guān)各方的利益及期貨交易能否活躍至關(guān)重要。

5、20世紀(jì)90年代，國(guó)內(nèi)股票市場(chǎng)剛剛起步不久，電腦匱乏。有的投資者便以觀察證券營(yíng)業(yè)部門(mén)前自行車(chē)的多少作為買(mǎi)賣(mài)股票進(jìn)出場(chǎng)的時(shí)點(diǎn)。當(dāng)營(yíng)業(yè)部門(mén)口停放的自行車(chē)如山時(shí)，便賣(mài)出股票，而當(dāng)營(yíng)業(yè)部門(mén)口自行車(chē)非常稀少時(shí)便進(jìn)場(chǎng)買(mǎi)進(jìn)股票。這實(shí)際上是運(yùn)用了( )?！締芜x題】

A.時(shí)間法則

B.相反理論

C.道氏理論

D.江恩理論

正確答案:B

答案解析:相反理論認(rèn)為，當(dāng)絕大多數(shù)投資者看法一致時(shí)，他們通常是錯(cuò)誤的。那么，投資者的正確選擇應(yīng)當(dāng)是，首先確定大多數(shù)投資者的交易行為，然后反其道而行之。投資者若想獲得較大的投資收益，一定要同大多數(shù)人的交易行為不一致。與題意當(dāng)自行車(chē)停放如山時(shí)，便賣(mài)出股票相符。

6、假定利率比股票分紅高3%，即r-d=3%。5月1日上午10點(diǎn)，滬深300指數(shù)為3000點(diǎn)，滬深300指數(shù)期貨9月合約為3100點(diǎn)，6月合約價(jià)格為3050點(diǎn)，即9月期貨合約與6月期貨合約之間的實(shí)際價(jià)差為50點(diǎn)，與兩者的理論價(jià)差相比應(yīng)( )?！締芜x題】

A.買(mǎi)入6月合約，賣(mài)出9月合約

B.買(mǎi)入6月合約，買(mǎi)入9月合約

C.賣(mài)出6月合約，買(mǎi)入9月合約

D.賣(mài)出6月合約，賣(mài)出9月合約

正確答案:A

答案解析:股指期貨理論價(jià)格的計(jì)算公式為：F（t，T）=S（t）[1+（r-d）·（t-t）/365]；6月與9月時(shí)間差為3月，因此兩合約的理論價(jià)差為：9月F（t，T）-6月F（t，T）=3000×3%×3/12=22.5點(diǎn)；而當(dāng)時(shí)兩合約實(shí)際價(jià)差為50點(diǎn)，大于理論價(jià)差，則未來(lái)價(jià)差很可能縮小，應(yīng)進(jìn)行賣(mài)出套利，即買(mǎi)入6月合約，賣(mài)出9月合約。

7、會(huì)員制和公司制期貨交易所在實(shí)際運(yùn)行過(guò)程中有明顯的差別，主要表現(xiàn)為( )?！径噙x題】

A.設(shè)立的目的不同

B.承擔(dān)的法律責(zé)任不同

C.適用法律不盡相同

D.資金來(lái)源不同

正確答案:A、B、C、D

答案解析:考核會(huì)員制和公司制期貨交易所在實(shí)際運(yùn)行過(guò)程中的差別。

8、一般情況下，美式期權(quán)比歐式期權(quán)靈活性更大，期權(quán)費(fèi)也更高一些。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:A

答案解析:美式期權(quán)的持有者可以在到期日前的任何一個(gè)工作日選擇執(zhí)行或不執(zhí)行期權(quán)合約，而歐式期權(quán)執(zhí)行者只能在到期日那天作出決定。

9、 CME集團(tuán)交易的股指期貨期權(quán)為（）?！締芜x題】

A.奇異期權(quán)

B.可以是美式期權(quán)，也可以是歐式期權(quán)

C.美式期權(quán)

D.歐式期權(quán)

正確答案:C

答案解析:CME集團(tuán)交易的股指期貨期權(quán)為美式期權(quán)。CME集團(tuán)交易的外匯期貨期權(quán)既有美式期權(quán)，又有歐式期權(quán)。兩者要進(jìn)行區(qū)分。

10、下列組合構(gòu)成牛市價(jià)差組合的是（）?！径噙x題】

A.一份看漲期權(quán)多頭 + 一份同一期限較低協(xié)議價(jià)格的看漲期權(quán)空頭

B.一份看漲期權(quán)多頭 + 一份同一期限較高協(xié)議價(jià)格的看漲期權(quán)空頭

C.一份看跌期權(quán)多頭 + 一份同一期限較低協(xié)議價(jià)格的看跌期權(quán)空頭

D.一份看跌期權(quán)多頭 + 一份同一期限較高協(xié)議價(jià)格的看跌期權(quán)空頭

正確答案:B、D

答案解析:牛市價(jià)差組合：（1）由一份看漲期權(quán)多頭和一份同一期限較高協(xié)議價(jià)格的看漲期權(quán)空頭組成。（2）也可以由一份看跌期權(quán)多頭和一份同一期限較高協(xié)議價(jià)格的看跌期權(quán)空頭組成。