2024年保薦代表人考試《投資銀行業(yè)務(wù)》考試共120題，分為選擇題和組合型選擇題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測(cè)提升！

1、甲、乙公司均為增值稅一般納稅人，適用的增值稅稅率為13%。甲公司銷售給乙公司一批商品， 形成應(yīng)收賬款600萬(wàn)元(含增值稅），款項(xiàng)尚未收到。到期時(shí)乙公司無(wú)法按照合同規(guī)定償還債務(wù)，經(jīng)雙方協(xié)商，甲公司同意乙公司用存貨抵償該項(xiàng)偵務(wù)，該批存貨公允價(jià)值500萬(wàn)元，成本 300萬(wàn)元。甲公司在重組日對(duì)該應(yīng)收賬款計(jì)提100萬(wàn)元的壞賬準(zhǔn)備，下列說(shuō)法正確的有（）?！径噙x題】

A.甲公司沖減資產(chǎn)減值損失100萬(wàn)元

B.甲公司沖減資產(chǎn)減值損失65萬(wàn)元

C.乙公司應(yīng)確認(rèn)債務(wù)重組利得為35萬(wàn)元

D.乙公司應(yīng)確認(rèn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入500萬(wàn)元

正確答案:B、C、D

答案解析:甲公司作為債權(quán)人，沖減資產(chǎn)減值損失的金額=500 x (1 + 13%) - (600 - 100)=65(萬(wàn)元）。乙公司應(yīng)確認(rèn)的債務(wù)重組利得= 600 -500 x (1+ 13% ) =35(萬(wàn)元），以商品抵償債務(wù)視同銷售，應(yīng)確認(rèn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入500萬(wàn)元。

2、根據(jù)《發(fā)行監(jiān)管問(wèn)答——關(guān)于首次公開發(fā)行股票預(yù)先披露等問(wèn)題》的規(guī)定，下列說(shuō)法正確的是（）。【單選題】

A.發(fā)審會(huì)前，發(fā)行人及其保薦機(jī)構(gòu)需根據(jù)發(fā)行監(jiān)管部門的意見修改已提交的發(fā)審會(huì)材料和預(yù)先披露材料

B.申請(qǐng)主板發(fā)行上市公司預(yù)先披露材料包括招股說(shuō)明書（審報(bào)稿）、關(guān)于公司設(shè)立以來(lái)股本演變情況的說(shuō)明及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員的確認(rèn)意見、承諾函

C.發(fā)行監(jiān)管部門在發(fā)行人預(yù)先披露更新前安排初審會(huì)

D.保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)在報(bào)送上會(huì)材料的同時(shí)報(bào)送預(yù)先披露更新材料

正確答案:D

答案解析:A項(xiàng)，發(fā)審會(huì)前，發(fā)行人及其保薦機(jī)構(gòu)無(wú)需根據(jù)發(fā)行監(jiān)管部門的意見修改已提交的發(fā)審會(huì)材料和預(yù)先披露材料。B項(xiàng)，高級(jí)管理人貝的確認(rèn)意見僅限創(chuàng)業(yè)板。C項(xiàng)，發(fā)行監(jiān)管部門在發(fā)行人預(yù)先披露更新后安排初審會(huì)。

3、下列關(guān)于非上市公眾公司股份發(fā)行的說(shuō)法，正確的是（）?！締芜x題】

A.掛牌公司設(shè)立的員工持股計(jì)劃，認(rèn)購(gòu)私募股權(quán)基金、資產(chǎn)管理計(jì)劃等接受中國(guó)證監(jiān)會(huì)監(jiān)管的產(chǎn)品已經(jīng)完成核準(zhǔn)、備案程序并充分披露信息的，可以參與公眾公司定向發(fā)行

B.認(rèn)購(gòu)并獲得公眾公司定向發(fā)行股票的法人、自然人或者其他合法組織不超過(guò)10名，基金公司以其管理的兩只產(chǎn)品以上，視為一個(gè)發(fā)行對(duì)象

C.核心員工參與公眾公司定向發(fā)行，需要由監(jiān)事會(huì)提名，并向全體員工公示，由董事會(huì)發(fā)表意見，股東大會(huì)審核通過(guò)

D.以認(rèn)購(gòu)股票為目的而設(shè)立的甲公司，不具有實(shí)際經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，注冊(cè)資本1000萬(wàn)，可以參與定向發(fā)行

正確答案:A

答案解析:選項(xiàng)A正確：AD兩項(xiàng)，根據(jù)《非上市公眾公司監(jiān)管問(wèn)答——定向發(fā)行（二）》（證監(jiān)會(huì)2015年11月24日）的相關(guān)內(nèi)容，為保障股權(quán)清晰、防范融資風(fēng)險(xiǎn)，單純以認(rèn)購(gòu)股份為目的而設(shè)立的公司法人、合伙企業(yè)等持股平臺(tái)，不具有實(shí)際經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的，不符合投資者適當(dāng)性管理要求，不得參與非上市公眾公司的股份發(fā)行。全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司設(shè)立的員工持股計(jì)劃，認(rèn)購(gòu)私募股權(quán)基金、資產(chǎn)管理計(jì)劃等接受證監(jiān)會(huì)監(jiān)管的金融產(chǎn)品，已經(jīng)完成核準(zhǔn)、備案程序并充分披露信息的，可以參與非上市公眾公司定向發(fā)行。B項(xiàng)，《上市公司非公開發(fā)行股票實(shí)施細(xì)則（2017年修訂）》第8條規(guī)定，發(fā)行對(duì)象不超過(guò)10名，是指認(rèn)購(gòu)并獲得本次非公開發(fā)行股票的法人、自然人或者其他合法投資組織不超過(guò)10名。證券投資基金管理公司以其管理的2只以上基金認(rèn)購(gòu)的，視為一個(gè)發(fā)行對(duì)象。信托公司作為發(fā)行對(duì)象，只能以自有資金認(rèn)購(gòu)。而非B項(xiàng)所述的兩只產(chǎn)品。C項(xiàng)，《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》（2013年修訂）第39條規(guī)定，核心員工的認(rèn)定，應(yīng)當(dāng)由公司董事會(huì)提名，并向全體員工公示和征求意見，由監(jiān)事會(huì)發(fā)表明確意見后，經(jīng)股東大會(huì)審議批準(zhǔn)。

4、國(guó)有股東在履行轉(zhuǎn)持義務(wù)前已轉(zhuǎn)讓股份的，應(yīng)（）?！具x擇題】

A.取消其轉(zhuǎn)持義務(wù)

B.以其他股份代替履行轉(zhuǎn)持義務(wù)

C.按其承擔(dān)的轉(zhuǎn)持義務(wù)以上繳資金等方式替代轉(zhuǎn)持國(guó)有股

D.按其以前持股比例乘以應(yīng)轉(zhuǎn)持的權(quán)益額履行轉(zhuǎn)持義務(wù)

正確答案:C

答案解析:《境內(nèi)證券市場(chǎng)轉(zhuǎn)持部分國(guó)有股充實(shí)全國(guó)社會(huì)保障基金實(shí)施辦法》第七條規(guī)定，股權(quán)分置改革新老劃斷后至《境內(nèi)證券市場(chǎng)轉(zhuǎn)持部分國(guó)有股充實(shí)全國(guó)社會(huì)保障基金實(shí)施辦法》頒布前首次公開發(fā)行股票并上市的股份有限公司，由經(jīng)國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)確認(rèn)的上市前國(guó)有股東承擔(dān)轉(zhuǎn)持義務(wù)。經(jīng)確認(rèn)的國(guó)有股東在履行轉(zhuǎn)持義務(wù)前已發(fā)生股份轉(zhuǎn)讓的，須按其承擔(dān)的轉(zhuǎn)持義務(wù)以上繳資金等方式替代轉(zhuǎn)持國(guó)有股。

5、關(guān)于收購(gòu)要約有效期的規(guī)定，下列敘述錯(cuò)誤的是（）?！具x擇題】

A.在收購(gòu)要約約定的收購(gòu)期限內(nèi)，收購(gòu)人不得撤銷其收購(gòu)要約

B.采取要約收購(gòu)方式的，收購(gòu)人發(fā)出公告后至收購(gòu)要約期屆滿前，不得賣出被收購(gòu)公司的股票，不得采取要約規(guī)定以外的形式和超出要約的條件買入被收購(gòu)公司的股票

C.收購(gòu)要約期屆滿前15日內(nèi)，收購(gòu)人不得更改收購(gòu)要約條件，出現(xiàn)競(jìng)爭(zhēng)要約的除外

D.出現(xiàn)競(jìng)爭(zhēng)要約時(shí)，發(fā)出初始要約的收購(gòu)人變更收購(gòu)要約距初始要約收購(gòu)期限屆滿不足10日的，應(yīng)當(dāng)延長(zhǎng)收購(gòu)期限

正確答案:D

答案解析:D項(xiàng)，根據(jù)《上市公司收購(gòu)管理辦法》第四十條第二款，出現(xiàn)競(jìng)爭(zhēng)要約時(shí)，發(fā)出初始要約的收購(gòu)人變更收購(gòu)要約距初始要約收購(gòu)期限屆滿不足15 日的，應(yīng)當(dāng)延長(zhǎng)收購(gòu)期限，延長(zhǎng)后的要約期應(yīng)當(dāng)不少于15日，不得超過(guò)最后一個(gè)競(jìng)爭(zhēng)要約的期滿日，并按規(guī)定比例追加履約保證金，以證券支付收購(gòu)價(jià)款的，應(yīng)當(dāng)追加相應(yīng)數(shù)量的證券，交由證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)保管。

6、以下關(guān)于利率期限結(jié)構(gòu)的理論說(shuō)法正確的有（）?！径噙x題】

A.市場(chǎng)預(yù)期理論認(rèn)為，利率期限結(jié)構(gòu)完全取決于對(duì)未來(lái)即期利率的市場(chǎng)預(yù)期，如果預(yù)期未來(lái)即期利率上升，則利率期限結(jié)構(gòu)呈上升趨勢(shì)，反之成下降趨勢(shì)，利率期限結(jié)構(gòu)與債券期限長(zhǎng)短沒有關(guān)系

B.流動(dòng)性偏好理論認(rèn)為，債券的期限越長(zhǎng)，流動(dòng)性溢價(jià)越大，利率曲線的形狀是由對(duì)未來(lái)利率的預(yù)期和延長(zhǎng)償還期所必須的流動(dòng)性溢價(jià)共同決定的

C.流動(dòng)性偏好理論認(rèn)為，如果預(yù)期利率上升，其利率期限結(jié)構(gòu)是向上傾斜的；如果預(yù)期利率下降，其其利率期限結(jié)構(gòu)是向下傾斜的

D.市場(chǎng)分割理論認(rèn)為，利率期限結(jié)構(gòu)取決于短期資金市場(chǎng)的供求狀況與長(zhǎng)期資金市場(chǎng)供求狀況的比較，如果短期資金市場(chǎng)供需曲線交叉點(diǎn)利率高于長(zhǎng)期資金市場(chǎng)供需曲線交叉點(diǎn)利率，利率期限結(jié)構(gòu)呈向下傾斜趨勢(shì)

正確答案:A、B、D

答案解析:選項(xiàng)ABD正確：流動(dòng)性偏好理論認(rèn)為，債券的期限越長(zhǎng)，流動(dòng)性溢價(jià)越大，利率曲線的形狀是由對(duì)未來(lái)利率的預(yù)期和延長(zhǎng)償還期所必須的流動(dòng)性溢價(jià)共同決定的。（1）如果預(yù)期利率上升，其利率期限結(jié)構(gòu)是向上傾斜的；（2）如果預(yù)期利率下降，則分不同情況：下降的幅度較小，利率期限結(jié)構(gòu)向上傾斜，但兩條曲線趨于重合；預(yù)期利率下降較多，利率期限結(jié)構(gòu)向下傾斜；（3）在預(yù)期利率水平上升和下降的時(shí)期大體相當(dāng)?shù)臈l件下，期限結(jié)構(gòu)上升的情況要多于期限結(jié)構(gòu)下降的情況。（C錯(cuò)誤）

7、下列有關(guān)憑證式國(guó)債的表述錯(cuò)誤的是（）?！締芜x題】

A.采取“隨買隨賣”的方式進(jìn)行交易

B.承銷商通過(guò)開具憑證式國(guó)債收款憑證的方式進(jìn)行發(fā)售

C.利率按實(shí)際持有天數(shù)分檔計(jì)付

D.憑證式國(guó)債是一種可上市流通的儲(chǔ)蓄型債券

正確答案:D

答案解析:選項(xiàng)D表述錯(cuò)誤：憑證式國(guó)債是一種不可上市流通的儲(chǔ)蓄型債券，由具備憑證式國(guó)債承銷團(tuán)資格的機(jī)構(gòu)承銷。

8、甲上市公司發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)，發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的董事會(huì)決議公告日前20個(gè)交易日、60個(gè)交易日、120個(gè)交易日的公司股票交易均價(jià)分別為6元每股、7元每股和8元每股，則以下發(fā)行股份的價(jià)格符合相關(guān)規(guī)定的有（）?！径噙x題】

A.8元

B.7.2元

C.6元

D.5.4元

正確答案:A、B、C、D

答案解析:選項(xiàng)ABCD正確：上市公司發(fā)行股份的價(jià)格不得低于市場(chǎng)參考價(jià)的90%。市場(chǎng)參考價(jià)為本次發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的董事會(huì)決議公告日前20個(gè)交易日、60個(gè)交易日或者120個(gè)交易日的公司股票交易均價(jià)之一。所以，發(fā)行股份的價(jià)格不得低于6*90%=5.4（元）。

9、某上市公司最近一期經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)為1億元，最近12個(gè)月內(nèi)，下列訴訟和仲裁可以不進(jìn)行披露的是（）?！締芜x題】

A.與已離職員工因離職補(bǔ)償爭(zhēng)議提起仲裁，涉案金額30萬(wàn)元

B.因主要產(chǎn)品專利侵權(quán)被競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手提起訴訟，沒有具體涉案金額

C.法院宣告撤銷某次董事會(huì)決議

D.公司第三大股東向法院申請(qǐng)宣告某次臨時(shí)股東大會(huì)決議無(wú)效

正確答案:A

答案解析:《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》規(guī)定，上市公司發(fā)生的重大訴訟、仲裁事項(xiàng)涉及僉額占公司竑近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)絕對(duì)值10%以上， 且絕對(duì)金額超過(guò)1000萬(wàn)元的，應(yīng)當(dāng)及時(shí)披露未達(dá)到前款標(biāo)準(zhǔn)或者沒有具體涉案全額的訴訟、仲裁事項(xiàng)，董事會(huì)基于案件特殊性認(rèn)為可能對(duì)公司股票及其衍生品種交易價(jià)格產(chǎn)生較大影響，或者本所認(rèn)為有必要的，以及涉及公司股東大會(huì)、董事會(huì)決議被申請(qǐng)撤銷或者宣告無(wú)效的訴訟的，公司也應(yīng)當(dāng)及時(shí)披露。

10、下列關(guān)于企業(yè)債券的說(shuō)法，正確的有（）?！径噙x題】

A.項(xiàng)目收益?zhèn)梢哉袠?biāo)或簿記建檔形式公開發(fā)行，也可以面向機(jī)構(gòu)投資者非公開發(fā)行

B.發(fā)行項(xiàng)目收益?zhèn)技馁Y金，只能用于該項(xiàng)目建設(shè)、運(yùn)營(yíng)或設(shè)備購(gòu)置，不得置換項(xiàng)目資本金或償還與項(xiàng)目有關(guān)的其他債務(wù)

C.企業(yè)申請(qǐng)發(fā)行綠色債券，債券募集資金占項(xiàng)目總投資比例放寬至70% (相關(guān)規(guī)定對(duì)資本金最低限制另有要求的除外）

D.企業(yè)申請(qǐng)發(fā)行綠色債券在償債保障措施完善的情況下，允許企業(yè)使用不超過(guò)50%的債券募集資金用于償還銀行貸款和補(bǔ)充營(yíng)運(yùn)資金

正確答案:A、D

答案解析:根據(jù)《項(xiàng)目收益?zhèn)芾頃盒修k法》的規(guī)定，Ⅱ項(xiàng)借誤，公開發(fā)行的項(xiàng)目收益?zhèn)?，發(fā)行規(guī)模仍受到凈資產(chǎn)規(guī)模、凈利潤(rùn)的限制。B項(xiàng)錯(cuò)誤，發(fā)行項(xiàng)目收益?zhèn)技馁Y金，只能用于該項(xiàng)目建設(shè)、運(yùn)營(yíng)或設(shè)備購(gòu)置，不得置換項(xiàng)目資本金或償還與項(xiàng)目有關(guān)的其他債務(wù)，但償還已使用的超過(guò)項(xiàng)目融資安排約定規(guī)模的銀行貸款除外，C項(xiàng)錯(cuò)誤，企業(yè)申請(qǐng)發(fā)行綠色債券，債券募集資金占項(xiàng)目總投資比例放寬至80% (相關(guān)規(guī)定對(duì)資本金最 低汛制另有要求的除外）。