2020年證券投資顧問考試《證券投資顧問業(yè)務(wù)》考試共120題，分為選擇題和組合型選擇題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測提升！

1、客戶的常規(guī)性收入包括（）。Ⅰ.租金收入 Ⅱ.獎金 Ⅲ.股票投資收益 Ⅳ.工資 Ⅴ.津貼 【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正確答案:D

答案解析:選項D正確：常規(guī)性收入，也可稱為經(jīng)常性收入、持久性收入，是人們可以預(yù)料的能夠長期連續(xù)獲得的常規(guī)性收入，一般是在上一年收入的基礎(chǔ)上作出合理的預(yù)期，如工資（Ⅳ項正確）、獎金（Ⅱ項正確）和津貼（Ⅴ項正確）、股票和債券投資收益（Ⅲ項正確）、銀行存款利息和租金收入（Ⅰ項正確）等。

2、證券投資顧問應(yīng)公平維護客戶利益，不得（）。Ⅰ.為公司及其關(guān)聯(lián)方的利益損害客戶利益Ⅱ.為證券投資顧問人員及其利益相關(guān)者的利益損害客戶利益Ⅲ.為特定客戶利益損害其他客戶利益Ⅳ.提供證券投資顧問服務(wù)，維護客戶合法權(quán)益【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅲ、Ⅳ

正確答案:A

答案解析:選項A符合題意：證券公司及其人員提供證券投資顧問服務(wù)，應(yīng)當(dāng)忠實客戶利益，不得為公司及其關(guān)聯(lián)方的利益損害客戶利益（Ⅰ項正確），不得為證券投資顧問人員及其利益相關(guān)者的利益損害客戶利益（Ⅱ項正確），不得為特定客戶利益損害其他客戶利益（Ⅲ項正確）。

3、金融遠期合約包括（）。Ⅰ.遠期利率協(xié)議Ⅱ.遠期外匯合約Ⅲ.遠期期貨合約Ⅳ.遠期股票合約【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:C

答案解析:選項C正確：金融遠期合約是指交易雙方在場外市場上通過協(xié)商，按約定價格（遠期價格）在約定的未來日期（交割日）買賣某種標(biāo)的金融資產(chǎn)（或金融變量）的合約，主要包括遠期利率協(xié)議（Ⅰ項正確）、遠期外匯合約（Ⅱ項正確）和遠期股票合約（Ⅳ項正確）。

4、正向市場是構(gòu)建（）的套利行為。Ⅰ.現(xiàn)貨多頭Ⅱ.期貨多頭Ⅲ.現(xiàn)貨空頭Ⅳ.期貨空頭【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ

D.Ⅲ、Ⅳ

正確答案:A

答案解析:選項A正確：正向市場是構(gòu)建現(xiàn)貨多頭（I項正確）、期貨空頭（IV項正確）的套利行為。

5、關(guān)于積極型股票投資策略，以下說法錯誤的是（）。Ⅰ.以技術(shù)分析為基礎(chǔ)的投資策略是以否定弱式有效市場為前提的，認(rèn)為投資者可以通過對以往價格進行分析而獲得超額利潤Ⅱ.以基本分析為基礎(chǔ)的投資策略是以否定弱式有效市場為前提的，認(rèn)為投資者可以通過對以往價格進行分析而獲得超額利潤Ⅲ.以基本分析為基礎(chǔ)的投資策略是以否定半強式有效市場為前提的，認(rèn)為公開資料沒有完全包括相關(guān)公司價值的信息、有關(guān)宏觀經(jīng)濟形勢和政策方面的信息，因此通過基本分析而獲得超額利潤Ⅳ.以技術(shù)分析為基礎(chǔ)的投資策略是以否定半強式有效市場為前提的，認(rèn)為公開資料沒有完全包括相關(guān)公司價值的信息、有關(guān)宏觀經(jīng)濟形勢和政策方面的信息，因此通過技術(shù)分析而獲得超額利潤【組合型選擇題】

A.Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ

D.Ⅰ、Ⅲ

正確答案:A

答案解析:選項A符合題意：以技術(shù)分析為基礎(chǔ)的投資策略是以否定弱式有效市場為前提的，認(rèn)為投資者可以通過對以往價格進行分析而獲得超額利潤；（Ⅱ項說法錯誤）以基本分析為基礎(chǔ)的投資策略是以否定半強式有效市場為前提的，認(rèn)為公開資料沒有完全包括相關(guān)公司價值的信息、有關(guān)宏觀經(jīng)濟形勢和政策方面的信息，因此通過基本分析而獲得超額利潤 。（Ⅳ項說法錯誤）

6、下列關(guān)于證券投資顧問業(yè)務(wù)，下列說法不正確的是（）?！具x擇題】

A.直接或間接獲取經(jīng)濟利益的經(jīng)營活動

B.按照約定輔助客戶作出投資決策

C.按照約定向客戶提供涉及證券及證券相關(guān)產(chǎn)品的投資建議服務(wù)

D.不得在報刊上發(fā)表證券、期貨投資咨詢的文章、評論、報告

正確答案:D

答案解析:選項D符合題意：中國證券業(yè)協(xié)會制訂的《證券投資顧問業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》第二條，規(guī)定所稱證券投資顧問業(yè)務(wù)，是證券投資咨詢業(yè)務(wù)的一種基本形式，指證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)接受客戶委托，按照約定，向客戶提供涉及證券及證券相關(guān)產(chǎn)品的投資建議服務(wù)，輔助客戶作出投資決策，并直接或者間接獲取經(jīng)濟利益的經(jīng)營活動。投資建議服務(wù)內(nèi)容包括投資的品種選擇、投資組合以及理財規(guī)劃建議等。另外規(guī)定第三十一條還規(guī)定：鼓勵證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)組織安排證券投資顧問人員，按照證券信息傳播的有關(guān)規(guī)定，通過廣播、電視、網(wǎng)絡(luò)、報刊等公眾媒體，客觀、專業(yè)、審慎地對宏觀經(jīng)濟、行業(yè)狀況、證券市場變動情況發(fā)表評論意見，為公眾投資者提供證券資訊服務(wù)，傳播證券知識，揭示投資風(fēng)險，引導(dǎo)理性投資（選項D說法不正確）。

7、合理的投資規(guī)劃是根據(jù)客戶自身情況制訂的風(fēng)險與收益的平衡選擇，更是為客戶不同時期的理財目標(biāo)而設(shè)計的，（  ）是最好的評價標(biāo)準(zhǔn)?！具x擇題】

A.投資工具的風(fēng)險較低

B.實現(xiàn)既定的理財目標(biāo)和預(yù)期收益

C.投資工具的收益較高

D.投資工具的流動性較好

正確答案:B

答案解析:為客戶制定根據(jù)其理財目標(biāo)和自身情況的投資計劃，并不是單純地追求更高的投資收益，合理的投資規(guī)劃是根據(jù)客戶自身情況制訂的風(fēng)險與收益的平衡選擇，更是為客戶不同時期的理財目標(biāo)而設(shè)計的，實現(xiàn)既定的理財目標(biāo)和預(yù)期收益是最好的評價標(biāo)準(zhǔn)。

8、波浪理論考慮的最為重要的因素是（）?！具x擇題】

A.形態(tài)

B.比例

C.時間

D.規(guī)模

正確答案:A

答案解析:選項Ａ正確：波浪理論考慮的因素主要有三個方面，可以簡單地概括為形態(tài)、比例和時間。這三個方面是波浪理論首先應(yīng)考慮的，其中又以形態(tài)最為重要。

9、下列關(guān)于貸款組合信用風(fēng)險的說法正確的是（）。Ⅰ.貸款組合的信用風(fēng)險通常應(yīng)小于單個資產(chǎn)信用風(fēng)險的加總Ⅱ.將信貸資產(chǎn)分散于相關(guān)性較小的行業(yè)或地區(qū)的借款人，有助于降低資產(chǎn)組合的總體風(fēng)險Ⅲ.將信貸資產(chǎn)分散于負(fù)相關(guān)的行業(yè)或地區(qū)的借款人，有助于降低資產(chǎn)組合的總體風(fēng)險Ⅳ.相對于單筆貸款業(yè)務(wù)，貸款組合信用風(fēng)險識別中應(yīng)更多的關(guān)注系統(tǒng)性風(fēng)險因素Ⅴ.貸款組合的各單筆貸款之間沒有相關(guān)性【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

正確答案:C

答案解析:選項C正確：V項，貸款組合的各單筆貸款之間通常存在一定程度的相關(guān)性。

10、名義年利率為16%，按季度復(fù)利計息，則有效年利率為（）?！具x擇題】

A.16.88%

B.16.99%

C.16.89%

D.16.85%

正確答案:B

答案解析:選項B正確：有效利率EAR公式為：，其中，r表示名義利率，m表示一年內(nèi)計算復(fù)利次數(shù)。由題意可知：r=16%，m=4，代入公式計算可得：