2022年期貨從業(yè)資格考試《期貨市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編每天為您準(zhǔn)備了5道每日一練題目（附答案解析），一步一步陪你備考，每一次練習(xí)的成功，都會(huì)淋漓盡致的反映在分?jǐn)?shù)上。一起加油前行。

1、當(dāng)投資者持有即期外匯的多頭頭寸，即持有外幣資產(chǎn)時(shí)，無論是多頭套期保值還是空頭套期保值都能夠減少或消除匯價(jià)上下波動(dòng)的影響。( )【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:現(xiàn)匯市場(chǎng)上處于多頭地位的交易者為，防止匯率下跌，應(yīng)在外匯期貨市場(chǎng)上賣出期貨合約對(duì)沖現(xiàn)貨的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。

2、某一期貨合約當(dāng)日成交價(jià)格按照成交量的加權(quán)平均價(jià)形成（）?！締芜x題】

A.開盤價(jià)

B.收盤價(jià)

C.均價(jià)

D.結(jié)算價(jià)

正確答案:D

答案解析:結(jié)算價(jià)是指某一期貨合約當(dāng)日成交價(jià)格按成交量的加權(quán)平均價(jià)。當(dāng)日無成交的，用上一交易日的結(jié)算價(jià)作為當(dāng)日結(jié)算價(jià)。

3、某榨油廠預(yù)計(jì)下個(gè)季度將生產(chǎn)豆油6000噸，為了規(guī)避豆油價(jià)格下跌的風(fēng)險(xiǎn)，榨油廠應(yīng)對(duì)這批未來要出售的豆油進(jìn)行買入套期保值。（）【判斷題】

A.正確

B.錯(cuò)誤

正確答案:B

答案解析:擔(dān)心生產(chǎn)的商品市場(chǎng)價(jià)格下跌，應(yīng)進(jìn)行賣出套期保值。

4、技術(shù)分析的要素主要有（）?！径噙x題】

A.價(jià)格

B.成交量

C.時(shí)間

D.持倉量

正確答案:A、B、C、D

答案解析:期貨市場(chǎng)技術(shù)分析方法是通過對(duì)市場(chǎng)行為本身的分析來預(yù)測(cè)價(jià)格的變動(dòng)方向，即主要是對(duì)期貨市場(chǎng)的日常交易狀況，包括價(jià)格、交易量與持倉量等數(shù)據(jù)，按照時(shí)間順序繪制成圖形、圖表，或者形成指標(biāo)系統(tǒng)，然后針對(duì)這些圖形、圖表或指標(biāo)系統(tǒng)進(jìn)行分析，預(yù)測(cè)期貨價(jià)格未來走勢(shì)。

5、與買進(jìn)期貨合約對(duì)沖現(xiàn)貨價(jià)格上漲風(fēng)險(xiǎn)相比，利用買進(jìn)看漲期權(quán)進(jìn)行套期保值具有的特征包括（）。【多選題】

A.通過看漲期權(quán)多頭對(duì)沖標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格上漲的風(fēng)險(xiǎn)往往比通過買進(jìn)期貨合約對(duì)沖標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)要多付出權(quán)利金

B.初始投入更低，杠桿效應(yīng)更大

C.當(dāng)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格變化對(duì)現(xiàn)貨持倉有利時(shí)，如標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格下跌，期貨持倉虧損，套期保值者需要補(bǔ)交保證金

D.當(dāng)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格變化對(duì)現(xiàn)貨持倉不利時(shí)，如標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格上漲，交易者在期貨市場(chǎng)的盈利會(huì)彌補(bǔ)所提高的現(xiàn)貨購買成本

正確答案:A、B、C、D

答案解析:與買進(jìn)期貨合約對(duì)沖現(xiàn)貨價(jià)格上漲風(fēng)險(xiǎn)相比，利用買進(jìn)看漲期權(quán)進(jìn)行套期保值具有以下特征：第一，初始投入更低，杠桿效應(yīng)更大；第二，當(dāng)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格變化對(duì)現(xiàn)貨持倉不利時(shí)，如標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格上漲，交易者在期貨市場(chǎng)的盈利會(huì)彌補(bǔ)所提高的現(xiàn)貨購買成本；購買看漲期權(quán)也可達(dá)到此目的，但通過看漲期權(quán)多頭對(duì)沖標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格上漲的風(fēng)險(xiǎn)往往比通過買進(jìn)期貨合約對(duì)沖標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)要多付出權(quán)利金或時(shí)間價(jià)值的代價(jià)。第三，如果標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格變化對(duì)現(xiàn)貨持倉有利時(shí)，如標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格下跌，期貨持倉虧損，套期保值者需要補(bǔ)交保證金。