2025年保薦代表人考試《投資銀行業(yè)務》考試共120題，分為選擇題和組合型選擇題。小編為您整理第六章 財務顧問5道練習題，附答案解析，供您備考練習。

1、甲公司為國內(nèi)一家民營企業(yè)，乙公司為一家在上海證券交易所上市的A股公司，甲公司在乙公司中未擁有任何權(quán)益。則下列各項正確的是（）?！具x擇題】

A.如果甲公司擬協(xié)議收購乙公司20%的股份，甲公司未因此次收購成為乙公司的控股股東，甲公司需就此次股份收購事宜編制簡式權(quán)益變動報告書

B.如果甲公司擬協(xié)議收購乙公司30％的股份，則應當以要約方式進行

C.如果甲公司擬協(xié)議收購乙公司30%以上的股份，則超過30%的部分，應當改以要約方式進行或依據(jù)相關(guān)法律、法規(guī)向中國證監(jiān)會申請豁免要約收購

D.如果甲公司擬協(xié)議收購乙公司20%以上的股份，則超過20%的部分，應當改以要約方式進行或依據(jù)相關(guān)法律、法規(guī)向中國證監(jiān)會申請豁免要約收購

正確答案:C

答案解析:根據(jù)《上市公司收購管理辦法》第四十七條，收購人擬通過協(xié)議方式收購一個上市公司的股份超過30%的，超過30%的部分，應當改以要約方式進行，但符合有關(guān)豁免規(guī)定情形的，收購人可以向中國證監(jiān)會申請免除發(fā)出要約。收購人在取得中國證監(jiān)會豁免后，履行其收購協(xié)議；未取得中國證監(jiān)會豁免且擬繼續(xù)履行其收購協(xié)議的，或者不申請豁免的，在履行其收購協(xié)議前，應當發(fā)出全面要約。

2、甲證券投資咨詢機構(gòu)擬申請從事上市公司并購重組財務顧問業(yè)務資格，根據(jù)《財務顧問管理辦法》，下列情形構(gòu)成障礙的有（）。I.注冊資本為1000萬元，實繳注冊資本為800萬元，凈資產(chǎn)為600萬元II.有證券從業(yè)資格的人員30人，其中，具有從事證券業(yè)務經(jīng)驗3年以上的人員8人，財務顧問主辦人5人III.一年前開始從事公司并購重組財務顧問業(yè)務，最近2年財務顧問業(yè)務收入總計為150萬元 IV.一名財務顧問主辦人最近24個月內(nèi)因執(zhí)業(yè)行為違反行業(yè)規(guī)范受到過中國證券業(yè)協(xié)會的紀律處分 V.一年前實際控制人發(fā)生過變化【組合型選擇題】

A.I、II

B.II、III

C.I、IV

D.IV、V

正確答案:B

答案解析:根據(jù)《財務顧問管理辦法》第七條，II項應為，有證券從業(yè)資格的人員不少于20人，其中，具有從事證券業(yè)務經(jīng)驗3年以上的人員不少于10人，財 務顧問主辦人不少于5人；III項應為，具有2年以上從事公司并購重組財務顧問業(yè)務活動的執(zhí)業(yè)經(jīng)歷，且最近2年每年財務顧問業(yè)務收入不低于100 萬元。

3、財務顧問應當建立健全工作底稿制度，工作底稿保存期不少于（）年。【選擇題】

A.3

B.5

C.10

D.20

正確答案:C

答案解析:財務顧問應當建立并購重組工作檔案和工作底稿制度，為每一項目建立獨立的工作檔案。財務顧問的工作檔案和工作底稿應當真實、準確、完整，保存期不少于10年。

4、有下列（ ）情形的，收購人可以向中國證監(jiān)會提出免于以要約方式增持股份的申請。I.收購人與出讓人能夠證明本次轉(zhuǎn)讓未導致上市公司的實際控制人發(fā)生變化 II.上市公司面臨嚴重財務困難，收購人提出的挽救公司的重組方案取得該公司股東大會批準，且收購人承諾6年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓其在該公司中所擁有的權(quán)益 III.上市公司面臨嚴重財務困難，收購人提出的挽救公司的重組方案取得該公司股東大會批準，且收購人承諾2年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓其在該公司中所擁有的權(quán)益 IV.上市公司的獨立董事的成員發(fā)生變化 V.中國證監(jiān)會為適應證券市場發(fā)展變化和保護投資者合法權(quán)益的需要而認定的情形【組合型選擇題】

A.I、II、III

B.II、III、IV

C.I、II、V

D.II、IV、V

正確答案:C

答案解析:《上市公司收購管理辦法》第六十二條，除I、 II、 V三項外，收購人可以向中國證監(jiān)會提出免于以要約方式增持股份的申請的情形還包括：中國證監(jiān)會為適應證券市場發(fā)展變化和保護投資者合法權(quán)益的需要而認定的其他情形。

5、下列關(guān)于不得收購上市公司的情形，符合《上市公司收購管理辦法》的有（）。I. 收購人最近3年涉嫌有重大違法行為，不得收購上市公司II. 收購人最近3年有嚴重的證券市場失信行為，不得收購上市公司III. 發(fā)出收購要約的收購人在收購要約期限屆滿，不按照約定支付收購價款或者購買預受股份的，自該事實發(fā)生之日起3年內(nèi)不得收購上市公司IV.收購人向中國證監(jiān)會報送要約收購報告書后，在公告要約收購報告書之前，擬自行取消收購計劃的，應當向中國證監(jiān)會提出取消收購計劃的申請及原因說明，并予公告，自公告之日起12個月內(nèi)，該收購人不得收購上市公司V. 收購人負有數(shù)額較大債務，到期未清償，不得收購上市公司【組合型選擇題】

A.I、II、III

B.I、II、IV

C.II、III、IV

D.II、III、V

正確答案:A

答案解析:I、II、V三項，《上市公司收購管理辦法》第六條第二款規(guī)定，有下列情形之一的，不得收購上市公司：①收購人負有數(shù)額較大債務，到期未清償，且處于持續(xù)狀態(tài)；②收購人最近3年有重大違法行為或者涉嫌有重大違法行為；③收購人最近3年有嚴重的證券市場失信行為；④收購人為自然人的，存在《公司法》第一百四十七條規(guī)定情形；⑤法律、行政法規(guī)規(guī)定以及中國證監(jiān)會認定的不得收購上市公司的其他情形。III項，《上市公司收購管理辦法》第七十八條規(guī)定，發(fā)出收購要約的收購人在收購要約期限屆滿，不按照約定支付收購價款或者購買預受股份的，自該事實發(fā)生之日起3年內(nèi)不得收購上市公司，中國證監(jiān)會不受理收購人及其關(guān)聯(lián)方提交的申報文件。IV項，《上市公司收購管理辦法》第三十一條第二款規(guī)定，收購人作出要約收購提示性公告后，在公告要約收購報告書之前，擬自行取消收購計劃的，應當公告原因；自公告之日起12個月內(nèi)，該收購人不得再次對同一上市公司進行收購。