2021年中級(jí)經(jīng)濟(jì)師考試《金融》考試共100題，分為單選題和多選題和客觀案例題。小編為您整理第七章 金融工程與金融風(fēng)險(xiǎn)5道練習(xí)題，附答案解析，供您備考練習(xí)。

1、如果與一國(guó)居民發(fā)生經(jīng)濟(jì)金融交易的他國(guó)居民為政府或貨幣當(dāng)局，政府或貨幣當(dāng)局為債務(wù)人，不能如期足額清償債務(wù)，而使該國(guó)居民蒙受經(jīng)濟(jì)損失，這種可能性就是（ ）?！締芜x題】

A.主權(quán)風(fēng)險(xiǎn)

B.政治風(fēng)險(xiǎn)

C.轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)

D.社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)

正確答案:A

答案解析:本題考查主權(quán)風(fēng)險(xiǎn)的概念。如果與一國(guó)居民發(fā)生經(jīng)濟(jì)金融交易的他國(guó)居民為政府或貨幣當(dāng)局，政府或貨幣當(dāng)局為債務(wù)人，不能如期足額清償債務(wù)，而使該國(guó)居民蒙受經(jīng)濟(jì)損失，這種可能性就是主權(quán)風(fēng)險(xiǎn)。

2、“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”對(duì)“巴塞爾協(xié)議Ⅱ”的發(fā)展和完善主要體現(xiàn)在（ ）?！径噙x題】

A.重新界定監(jiān)管資本

B.強(qiáng)調(diào)資本的流動(dòng)性

C.提高資本充足率

D.設(shè)立“資本防護(hù)緩沖資金”

E.引入杠桿率監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)

正確答案:A、C、D、E

答案解析:“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”對(duì)“巴塞爾協(xié)議Ⅱ”的發(fā)展和完善主要體現(xiàn)在以下方面：第一，重新界定監(jiān)管資本；第二，強(qiáng)調(diào)對(duì)資本的計(jì)量；第三，提高資本充足率；第四，設(shè)立“資本防護(hù)緩沖資金”；第五，引入杠桿率監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)；第六，增加流動(dòng)性要求；第七，安排充裕的過(guò)渡期。

3、希臘字母中，用于管理波動(dòng)率變化帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)的是（）?！締芜x題】

A.德?tīng)査?/p>

B.維伽

C.鞣

D.西塔

正確答案:B

答案解析:本題考查希臘字母套期保值。期權(quán)的套期保值也被稱為希臘字母套期保值，其中，(1)德?tīng)査?、伽馬用于管理資產(chǎn)價(jià)格變動(dòng)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)；(2)維伽用于管理波動(dòng)率變化帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)；(3)鞣用于反應(yīng)利率變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)；(4)西塔表示到期期限對(duì)價(jià)值的影響，通常作為伽馬的鏡像指標(biāo)使用。

4、2003年11月20日，某基金管理者持有2000萬(wàn)美元的美國(guó)政府債券，他擔(dān)心市場(chǎng)利率在未來(lái)6個(gè)月內(nèi)將劇烈波動(dòng)，因此他希望賣(mài)空2004年6月到期的長(zhǎng)期國(guó)債期貨合約，該合約目前市價(jià)為94.1875美元，該合約規(guī)模為10萬(wàn)美元面值的長(zhǎng)期國(guó)債，因此每份合約價(jià)值94187.50美元。假設(shè)需保值的債券平均久期為8年，長(zhǎng)期國(guó)債期貨合約的平均久期為10.3年。則為進(jìn)行套期保值，他應(yīng)賣(mài)空的期貨合約數(shù)為（）份?！締芜x題】

A.150

B.165

C.135

D.120

正確答案:B

答案解析:本題考查利率期貨與久期套期保值。。公式中，S和分別表示需進(jìn)行套期保值資產(chǎn)的價(jià)格和久期，F(xiàn)表示利率期貨的價(jià)格，表示期貨合約標(biāo)的債券的久期。

5、在信用風(fēng)險(xiǎn)管理中，需要構(gòu)建的管理機(jī)制包括（ ）?！径噙x題】

A.審貸分離機(jī)制

B.集中分散機(jī)制

C.授權(quán)管理機(jī)制

D.額度管理機(jī)制

E.貸后問(wèn)責(zé)機(jī)制

正確答案:A、C、D

答案解析:信用風(fēng)險(xiǎn)的管理機(jī)制主要有審貸分離機(jī)制、授權(quán)管理機(jī)制、額度管理機(jī)制。