2020年注冊會計師考試報名在即，網(wǎng)校匯總了一些關于期貨期權及套期保值的知識點。這些知識點都是歷年考試中的易考點，希望大家可以熟悉并掌握住。以下就是相關的知識點匯總：

【問題1】期權和期貨區(qū)別是什么？

【問題2】套期保值

1、套期保值與投機

（1）期貨價格與現(xiàn)貨價格

絕大多數(shù)期貨合約不會在到期日用標的物兌現(xiàn)。（平倉）

期貨價格表現(xiàn)的是市場對標的物的遠期預期價格。

【基差】用來表示標的物的現(xiàn)貨價格與所用合約的期貨價格之差。基差在期貨合約到期日為零，在此之前可正可負。一般而言，離到期日越近，基差就越小。

（2）期貨的套期保值

期貨的套期保值亦稱為期貨對沖，是指為配合現(xiàn)貨市場上的交易，而在期貨市場上做與現(xiàn)貨市場商品相同或相近但交易部位相反的買賣行為，以便將現(xiàn)貨市場的價格波動的風險在期貨市場上抵銷。

【基本原理】某一特定商品的期貨價格和現(xiàn)貨價格受相同的經(jīng)濟因素影響和制約。

期貨套期保值的兩種方式：

以上就是注冊會計師《戰(zhàn)略》中期貨期權及套期保值的知識點辨析。大家快學習起來吧~