2023年注冊會計師考試《財務成本管理》考試共32題，分為單選題和多選題和綜合題（主觀）和計算分析題。小編為您整理第十六章 短期經(jīng)營決策5道練習題，附答案解析，供您備考練習。

1、如果企業(yè)奉行的是保守型籌資政策,下列不等式成立的是()?！締芜x題】

A.營業(yè)高峰的易變現(xiàn)率>50%

B.臨時性流動資產(chǎn)<短期金融負債

C.永久性流動資產(chǎn)<長期資金來源一長期資產(chǎn)

D.營業(yè)低谷易變現(xiàn)率<1

正確答案:C

答案解析:在保守型籌資政策下,長期資產(chǎn)+長期性流動資產(chǎn)短期金融負債,易變現(xiàn)率較大(營業(yè)低谷易變現(xiàn)率>1)。

2、配合型營運資本籌資政策的特點有( )?！径噙x題】

A.長期投資由長期資金支持

B.短期投資由短期資金支持

C.有利于降低利率風險和償債風險

D.長期資產(chǎn)+長期性流動資產(chǎn)=所有者權益+長期債務

正確答案:A、B、C

答案解析:配合政策的公式表示為：“長期資產(chǎn)+長期性流動資產(chǎn)=權益+長期債務+自發(fā)性流動負債”；“臨時性流動資產(chǎn)=短期金融負債”。

3、某企業(yè)預測的年度賒銷收入凈額為600萬元,應收賬款收賬期為30天,變動成本率為60%,資本成本率為10%,則應收賬款的機會成本為( )萬元?！締芜x題】

A.10

B.6

C.3

D.2

正確答案:C

答案解析:本題的主要考核點是應收賬款機會成本的計算。應收賬款的機會成本=600/360×30×60%×10%=3(萬元)。

4、存貨模式和隨機模式是確定最佳現(xiàn)金持有量的兩種方法，下列關于這兩種方法的表述中，正確的有( )。【多選題】

A.兩種方法都考慮了現(xiàn)金的交易成本和機會成本

B.存貨模式簡單、直觀，比隨機模式有更廣泛的適用性

C.隨機模式可以在企業(yè)現(xiàn)金未來需要總量和收支不可預測的情況下使用

D.隨機模式確定的現(xiàn)金持有量，更易受到管理人員主觀判斷的影響

正確答案:A、C、D

答案解析:根據(jù)計算公式可知，確定最佳現(xiàn)金持有量的存貨模式考慮了機會成本和交易成本，隨機模式考慮了每次有價證券的固定轉換成本(由此可知，考慮了交易成本)以及有價證券的日利息率(由此可知，考慮了機會成本)，所以選項A的說法正確；現(xiàn)金持有量的存貨模式是一種簡單、直觀的確定最佳現(xiàn)金持有量的方法，但是，由于其假設現(xiàn)金的流出量穩(wěn)定不變，而實際上這是很少的，因此其普遍應用性較差，所以選項B的說法錯誤；隨機模式建立在企業(yè)的現(xiàn)金未來需求總量和收支不可預測的前提下，所以選項C的說法正確；而現(xiàn)金存量下限的確定要受到企業(yè)每日的最低現(xiàn)金需要、管理人員的風險承受傾向等因素的影響，所以選項D的說法正確。

5、某企業(yè)擬以“5/20,n/90”的信用條件購進原料一批,則企業(yè)放棄現(xiàn)金折扣的成本為()?！締芜x題】

A.24.49%

B.36.73%

C.27.07%

D.25.98%

正確答案:C

答案解析:放棄現(xiàn)金折扣的成本=5%/(1-5%)×360/(90-20)×100%=27.07%