2020年證券投資顧問(wèn)考試《證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)》考試共120題，分為選擇題和組合型選擇題。小編每天為您準(zhǔn)備了5道每日一練題目（附答案解析），一步一步陪你備考，每一次練習(xí)的成功，都會(huì)淋漓盡致的反映在分?jǐn)?shù)上。一起加油前行。

1、在MA的應(yīng)用中，證券市場(chǎng)中經(jīng)常描述的“黃金交叉”是指（）?！具x擇題】

A.現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長(zhǎng)期與短期MA之上，短期MA又向上突破長(zhǎng)期MA

B.現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長(zhǎng)期與短期MA之上，長(zhǎng)期MA又向上突破短期MA

C.現(xiàn)在價(jià)位位于長(zhǎng)期與短期MA之下，短期MA又向上突破長(zhǎng)期MA

D.現(xiàn)在價(jià)位位于長(zhǎng)期與短期MA之下，長(zhǎng)期MA又向上突破短期MA

正確答案:A

答案解析:選項(xiàng)A正確：當(dāng)現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長(zhǎng)期與短期MA之上，短期MA又向上突破長(zhǎng)期MA時(shí)，為買進(jìn)信號(hào)，此種交叉稱為“黃金交叉”。

2、公司分析中基本分析的內(nèi)容包括（）。
Ⅰ.公司行業(yè)地位分析
Ⅱ.公司經(jīng)濟(jì)區(qū)位分析
Ⅲ.公司產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)能力分析
Ⅳ.公司經(jīng)營(yíng)能力分析【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:A

答案解析:

3、

常用的收益率曲線策略包括（）。

Ⅰ.子彈式策略

Ⅱ.兩極策略

Ⅲ.梯式策略

Ⅳ.三角形策略

【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅲ、Ⅳ

正確答案:A

答案解析:選項(xiàng)A正確：常用的收益率曲線策略包括子彈式策略、兩極策略和梯式策略三種。

4、下列是影響金融機(jī)構(gòu)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警的內(nèi)部指標(biāo)/信號(hào)的是（）。
Ⅰ.某項(xiàng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)水平增加
Ⅱ.盈利能力下降
Ⅲ..資產(chǎn)過(guò)于集中
Ⅳ.所發(fā)行的股票價(jià)格下跌【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:A

答案解析:

選項(xiàng)A正確：商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)/信號(hào)包括內(nèi)部預(yù)警指標(biāo)/信號(hào)、外部預(yù)警指標(biāo)/信號(hào)和融資預(yù)警指標(biāo)/信號(hào)。其中，內(nèi)部指標(biāo)/信號(hào)主要包括：金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)水平、盈利水平、資產(chǎn)質(zhì)量以及其他可能對(duì)流動(dòng)性產(chǎn)生中長(zhǎng)期影響的指標(biāo)變化。例如：某項(xiàng)或多項(xiàng)業(yè)務(wù)/產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)水平增加（Ⅰ項(xiàng)正確），資產(chǎn)或負(fù)債過(guò)于集中（Ⅲ項(xiàng)正確），資產(chǎn)質(zhì)量下降，盈利水平下降（Ⅱ項(xiàng)正確），快速増長(zhǎng)的資產(chǎn)的主要資金來(lái)源為市場(chǎng)大宗融資等；

融資預(yù)警指標(biāo)/信號(hào)包括主要金融機(jī)構(gòu)的負(fù)債穩(wěn)定性和融資能力的變化等。例如，存款大量流失，債券人/存款人提前要求兌付造成支付能力出現(xiàn)不足，融資成本上升，融資交易對(duì)手開(kāi)始要求抵（質(zhì)）押品且不愿提供中長(zhǎng)期融資，愿意提供融資的對(duì)手?jǐn)?shù)量減少且單筆融資的金額顯著上升，被迫從市場(chǎng)上購(gòu)回已發(fā)行的債券等；

外部預(yù)警指標(biāo)/信號(hào)主要包括：第三方評(píng)級(jí)、所發(fā)行的有價(jià)證券的市場(chǎng)表現(xiàn)等指標(biāo)的變化。例如：市場(chǎng)上出現(xiàn)關(guān)于商業(yè)銀行的負(fù)面?zhèn)餮裕蛻舸罅壳笞C；外部評(píng)級(jí)下降；所發(fā)行的股票價(jià)格下跌；所發(fā)行的可流通債券(包括次級(jí)債)的交易量上升且買賣價(jià)差擴(kuò)大；交易/經(jīng)紀(jì)不愿買賣債券而迫使銀行尋求熟悉的交易/經(jīng)紀(jì)商支持等。

5、（）指在同一市場(chǎng)（交易所）同時(shí)買入、賣出同一期貨品種的不同交割月份的期貨合約，以期在有利時(shí)機(jī)同時(shí)將這些期貨合約對(duì)沖平倉(cāng)獲利?！具x擇題】

A.跨期套利

B.期現(xiàn)套利

C.跨商品套利

D.跨市套利

正確答案:A

答案解析:選項(xiàng)A正確：跨期套利指在同一市場(chǎng)（交易所）同時(shí)買入、賣出同一期貨品種的不同交割月份的期貨合約，以期在有利時(shí)機(jī)同時(shí)將這些期貨合約對(duì)沖平倉(cāng)獲利?？缙谔桌c現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格無(wú)關(guān)，只與期貨可能發(fā)生的升水和貼水有關(guān)。