2023年基金從業(yè)資格考試《基金基礎(chǔ)知識》考試共100題，分為單選題。小編為您整理精選模擬習(xí)題10道，附答案解析，供您考前自測提升！

1、關(guān)于并購?fù)顿Y的表述錯誤的是（ ）?！締芜x題】

A.主要對象是成熟且具有穩(wěn)定現(xiàn)金流并且呈現(xiàn)出穩(wěn)定增長趨勢的企業(yè)

B.通過控股來確立市場地位，提升企業(yè)的內(nèi)在價值

C.管理層收購是應(yīng)用最廣泛的形式

D.是指專門進行企業(yè)并購的基金

正確答案:C

答案解析:C項錯誤，并購?fù)顿Y包含多種不同類型，如杠桿收購、管理層收購等形式。杠桿收購是應(yīng)用最廣泛的形式。并購?fù)顿Y，是指專門進行企業(yè)并購的基金，即投資者為了滿足已設(shè)立的企業(yè)達到重組或所有權(quán)轉(zhuǎn)變目的而存在的資金需求的投資。并購?fù)顿Y的主要對象是成熟且具有穩(wěn)定現(xiàn)金流并且呈現(xiàn)出穩(wěn)定增長趨勢的企業(yè)，通過控股來確立市場地位，提升企業(yè)的內(nèi)在價值，最后通過各種渠道退出并取得收益。

2、反轉(zhuǎn)收益曲線意味著（ ）。【單選題】

A.短期債券收益率較低，而長期債券收益率較高

B.長短期債券收益率基本相等

C.短期債券收益率和長期債券收益率差距較大

D.短期債券收益率較高，而長期債券收益率較低

正確答案:D

答案解析:收益率曲線在以期限為橫坐標(biāo)，以收益率為縱坐標(biāo)的直角坐標(biāo)系上顯示出來。主要有三種類型：①正收益曲線（或稱上升收益曲線），其顯示的期限結(jié)構(gòu)特征是短期債券收益率較低，而長期債券收益率較高；②反轉(zhuǎn)收益曲線（或稱下降收益曲線），其顯示的期限結(jié)構(gòu)特征是短期債券收益率較高，而長期債券收益率較低；③水平收益曲線，其特征是長短期債券收益率基本相等。故D選項正確。

3、以下不屬于貨幣市場工具的特點的是（）?！締芜x題】

A. 期限在一年以上

B.流動性高

C.本金安全性高，風(fēng)險較低

D.大宗交易，主要是機構(gòu)投資者參與

正確答案:A

答案解析:本題答案為A，貨幣市場工具有以下特點：①均是債務(wù)契約；②期限在1年以內(nèi)(含1年)；③流動性高（B符合）；④大宗交易，主要由機構(gòu)投資者參與，個人投資者很少有機會參與買賣（D符合）；⑤本金安全性高，風(fēng)險較低（C符合）。

4、（ ）旨在幫助投資者跟上市場交易量，若交易量放大則同樣放大這段時間內(nèi)的下單成交量?！締芜x題】

A.成交量加權(quán)平均價格算法

B.時間加權(quán)平均價格算法

C.跟量算法

D.執(zhí)行偏差算法

正確答案:C

答案解析:跟量算法旨在幫助投資者跟上市場交易量，若交易量放大則同樣放大這段時間內(nèi)的下單成交量，反之則相應(yīng)降低這段時間內(nèi)的下單成交量；成交量加權(quán)平均價格算法是最基本的交易算法之一，旨在下單時以盡可能接近市場按成交量加權(quán)的均價進行，以盡量降低該交易對市場的沖擊；時間加權(quán)平均價格算法是根據(jù)特定的時間間隔，在每個時間點上平均下單的算法。旨在使市場影響最小化的同時提供一個平均執(zhí)行價格；執(zhí)行偏差算法是在盡量不造成大的市場沖擊的情況下，盡快以接近客戶委托時的市場成交價格來完成交易的最優(yōu)化算法。

5、當(dāng)基金份額凈值計價錯誤達到基金資產(chǎn)凈值的（ ）時，基金管理人應(yīng)當(dāng)公告，并報監(jiān)管機構(gòu)備案。【單選題】

A.0.10%

B.0.25%

C.0.50%

D.0.75%

正確答案:C

答案解析:當(dāng)估值或份額凈值計價錯誤實際發(fā)生時，基金管理公司應(yīng)立即糾正，及時采取合理措施防止損失進一步擴大。當(dāng)錯誤率達到或超過基金資產(chǎn)凈值的0.25%時，基金管理公司應(yīng)及時向監(jiān)管機構(gòu)報告。當(dāng)計價錯誤率達到0.5%時，基金管理公司應(yīng)當(dāng)公告并報監(jiān)管機構(gòu)備案。

6、下列關(guān)于遠期合約的表述，不正確的是（ ）?！締芜x題】

A.是為了滿足規(guī)避未來風(fēng)險的需要而產(chǎn)生的

B.遠期合約相對期貨合約而言比較靈活

C.合約標(biāo)的資產(chǎn)通常為大宗商品和農(nóng)產(chǎn)品以及外匯和利率等金融工具

D.遠期合約是一種標(biāo)準(zhǔn)化的合約

正確答案:D

答案解析:D項，遠期合約是一種非標(biāo)準(zhǔn)化的合約，即遠期合約一般不在交易所進行交易，而是在金融機構(gòu)之間或金融機構(gòu)與客戶之間通過談判后簽署的，故D項不正確；遠期合約（forward contract）是指交易雙方約定在未來的某一確定的時間，按約定的價格買入或賣出一定數(shù)量的某種合約標(biāo)的資產(chǎn)的合約。遠期合約是非標(biāo)準(zhǔn)化的合約，即它不在交易所交易，而是交易雙方通過談判后簽署的。

7、下列關(guān)于金融衍生工具的敘述，錯誤的是（ ）?！締芜x題】

A.衍生資產(chǎn)價格與標(biāo)的資產(chǎn)價格具有聯(lián)動性

B.杠桿性在很大程度上決定了衍生工具所具有的高風(fēng)險性

C.衍生工具可能面臨信用風(fēng)險

D.結(jié)算風(fēng)險是指因操作人員人為錯誤或系統(tǒng)故障或控制失靈導(dǎo)致?lián)p失的風(fēng)險

正確答案:D

答案解析:D項，因操作人員人為錯誤或系統(tǒng)故障或控制失靈導(dǎo)致?lián)p失的風(fēng)險是運作風(fēng)險；結(jié)算風(fēng)險是指因交易對手無法按時付款或者按時交割造成損失的風(fēng)險；A、B、C選項是衍生工具的特點，A選項是衍生工具的聯(lián)動性；B選項是衍生工具的杠桿性，C選項是衍生工具的高風(fēng)險性。

8、衍生工具按（ ）分類，可以分為遠期合約、期貨合約、期權(quán)合約、互換合約和結(jié)構(gòu)化金融衍生工具五種?！締芜x題】

A.自身的合約特點

B.產(chǎn)品形態(tài)

C.合約標(biāo)的資產(chǎn)的種類

D.交易場所

正確答案:A

答案解析:答案是A選項，衍生工具按其自身的合約特點可以分為遠期合約、期貨合約、期權(quán)合約、互換合約和結(jié)構(gòu)化金融衍生工具五種。遠期合約、期貨合約、期權(quán)合約、互換合約是四種基本的衍生工具。

9、下列屬于基金公司在交易執(zhí)行環(huán)節(jié)可能存在的風(fēng)險的有（）。Ⅰ.交易與后臺清算、托管銀行的交收相互脫節(jié)，影響資金的使用Ⅱ.交易價格顯著偏離公允價格Ⅲ.對交易對手風(fēng)險的評估與控制不足Ⅳ.公平交易、反向交易以及超過合規(guī)限制交易的管理機制不能得到有效執(zhí)行【單選題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:D

答案解析:選項D正確：基金公司在交易執(zhí)行環(huán)節(jié)可能存在的風(fēng)險包括： （1）未踐行最佳執(zhí)行原則，交易效率低或差錯率高 ；（2）交易系統(tǒng)未經(jīng)嚴格測試論證，系統(tǒng)缺陷造成交易失誤 ；（3）交易與后臺清算、托管銀行的交收相互脫節(jié)，影響資金的使用；（4）交易價格顯著偏離公允價格；（5）對交易對手風(fēng)險的評估與控制不足；（6）交易執(zhí)行不獨立于基金經(jīng)理；（7）公平交易、反向交易以及超過合規(guī)限制交易的管理機制不能得到有效執(zhí)行；（8）交易員不能有效履行對基金經(jīng)理交易指令的監(jiān)督、復(fù)核職責(zé)。

10、股票的清算價值是公司清算時每一股份所代表的（ ）。 【單選題】

A.清算資金

B.賬面價值

C.資產(chǎn)價值

D.實際價值

正確答案:D

答案解析:股票的清算價值是公司清算時每一股份所代表的實際價值。理論上，股票的清算價值應(yīng)與賬面價值一致，但實際上并非如此。只有當(dāng)清算時的資產(chǎn)實際出售額與財務(wù)報表上反映的賬面價值一致時，每一股的清算價值才會和賬面價值一致。