2020年注冊(cè)會(huì)計(jì)師考試報(bào)名在即，網(wǎng)校匯總了一些關(guān)于營(yíng)運(yùn)資本管理的知識(shí)點(diǎn)。這些知識(shí)點(diǎn)都是歷年考試中的易考點(diǎn)，希望大家可以熟悉并掌握住。以下就是相關(guān)的知識(shí)點(diǎn)匯總：

【匯總1】應(yīng)收賬款平均余額的計(jì)算怎么理解？

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=360/應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=360×應(yīng)收賬款平均余額/銷售額，則應(yīng)收賬款平均余額=銷售額/360×應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)又稱作平均收現(xiàn)期，所以，應(yīng)收賬款平均余額=日銷售額×平均收現(xiàn)期。

【匯總2】應(yīng)收賬款占用資金為什么要乘以變動(dòng)成本率？

企業(yè)實(shí)現(xiàn)的收入中未收現(xiàn)部分形成應(yīng)收賬款，收入=成本+利潤(rùn)，利潤(rùn)部分不屬于企業(yè)的資金，實(shí)際占用企業(yè)資金的是銷售產(chǎn)品對(duì)應(yīng)的成本，計(jì)算應(yīng)收賬款占有資金只需要考慮應(yīng)收賬款中成本部分就可以了。所以，賒銷的收入×變動(dòng)成本率=應(yīng)收賬款平均余額×變動(dòng)成本率=應(yīng)收賬款占用資金。

【匯總3】應(yīng)收賬款應(yīng)計(jì)利息為什么乘以年資本成本率，而不是乘以信用期的資本成本率？

企業(yè)是持續(xù)經(jīng)營(yíng)的，根據(jù)企業(yè)的賒銷政策確定的應(yīng)收賬款也是持續(xù)存在的，收現(xiàn)期收回后還會(huì)產(chǎn)生新的應(yīng)收賬款，所以，應(yīng)收賬款占用的資金也是在一年中持續(xù)占用的，計(jì)算應(yīng)收賬款應(yīng)計(jì)利息要乘以年資本成本率。

【匯總4】存貨應(yīng)計(jì)利息為什么只用變動(dòng)成本去計(jì)算？

固定成本是不隨業(yè)務(wù)量變動(dòng)而變動(dòng)的，是決策無關(guān)的成本，所以不考慮固定成本。變動(dòng)成本計(jì)算的時(shí)候是比較靈活的，要熟練掌握變動(dòng)成本的各種計(jì)算方法。變動(dòng)成本=收入×變動(dòng)成本率=收入×（1-邊際貢獻(xiàn)率）=銷量×單位變動(dòng)成本。

【匯總5】計(jì)算成本時(shí)什么時(shí)候考慮購(gòu)買存貨的成本，什么時(shí)候不考慮？

與經(jīng)濟(jì)訂貨批量相關(guān)的成本包括變動(dòng)訂貨成本和變動(dòng)儲(chǔ)存成本，不包括購(gòu)買存貨的成本，所以在計(jì)算經(jīng)濟(jì)訂貨批量相關(guān)總成本時(shí)，不需要考慮購(gòu)買存貨的成本；在計(jì)算總成本時(shí)，才需要考慮購(gòu)買存貨的成本。

【匯總6】為什么變動(dòng)儲(chǔ)存成本的高低與每次訂貨量成正比，根據(jù)經(jīng)濟(jì)訂貨批量模型的公式，不應(yīng)該是成反比變動(dòng)嗎？

這里不能用經(jīng)濟(jì)訂貨批量模型的公式去分析，模型中的Kc是單位變動(dòng)儲(chǔ)存成本，這里要分析的是變動(dòng)成總額。變動(dòng)儲(chǔ)存成本總額=Kc×Q/2，根據(jù)這個(gè)公式可以看出來，變動(dòng)成本總額與每次訂貨量Q是成正比關(guān)系的。

【匯總7】不理解放棄現(xiàn)金折扣的成本如何計(jì)算的？

放棄現(xiàn)金折扣，意味著企業(yè)可以在信用期到折扣期之間繼續(xù)占用該資金，由于繼續(xù)占用資金而喪失的現(xiàn)金折扣收益=享受的折扣額/實(shí)際應(yīng)付的金額=（應(yīng)付賬款×折扣百分比）/[應(yīng)付賬款×（1-折扣百分比）]=折扣百分比/(1-折扣百分比)，這是計(jì)算的在占用資金期間喪失的收益，為了計(jì)算結(jié)果的可比性，需要換算成年的口徑，所以放棄現(xiàn)金折扣的成本=放棄現(xiàn)金折扣的成本=折扣百分比/(1-折扣百分比)×360/(信用期-折扣期)。

【匯總8】在對(duì)應(yīng)付賬款的信用條件進(jìn)行決策的時(shí)候，為什么選擇放棄現(xiàn)金折扣成本高的方案？

放棄現(xiàn)金折扣成本越高，企業(yè)不享受該現(xiàn)金折扣造成的損失越大，放棄該方案是不合適的，所以應(yīng)該選擇放棄現(xiàn)金折扣成本高的方案。

【匯總9】加息法下的有效年利率為什么等于2倍的報(bào)價(jià)利率？

短期借款的有效年利率計(jì)算的通用公式為：有效年利率=實(shí)際支付利息/實(shí)際占用的本金，加息法是等額償還本息，實(shí)際占用的本金是逐漸降低的，可以用平均數(shù)近似計(jì)算實(shí)際占用的本金，即（本金+0）/2=本金/2。所以，加息法下的有效年利率=實(shí)際支付利息/（本金/2）=2×實(shí)際利息/本金=2×報(bào)價(jià)利率。

【匯總10】承諾費(fèi)到期會(huì)返還嗎？

要分情況去判斷，在借款時(shí)按照貸款額度事先收取承諾費(fèi)，取得貸款部分，到期要?dú)w還承諾費(fèi)；到期未貸款部分，對(duì)應(yīng)的承諾費(fèi)就不再歸還。

以上就是注冊(cè)會(huì)計(jì)師《財(cái)務(wù)成本管理》中營(yíng)運(yùn)資本管理的相關(guān)知識(shí)點(diǎn)。大家快學(xué)習(xí)起來吧~